GFKL Financial Services AG

Gfkl-Konzern | Anhang
Accounting Standards Boards aufgestellt. Diese Vorschriften umfassen die Ias/Ifrs sowie die
Sic/Ifric.
Die Erstellung des Konzernabschlusses erfolgt grundsätzlich unter Berücksichtigung des
Anschaffungskostenprinzips. Hiervon ausgenommen sind zur Abwicklung erworbene notleidende
Kredite und Forderungen sowie Wertpapiere, die zum beizulegenden Zeitwert bewertet
werden.
Die Betragsangaben erfolgen grundsätzlich in Tausend Euro (T€), sofern nichts Abweichendes
vermerkt ist, Rundungen werden nicht vorgenommen.
Im Anhang wurden den Werten per 31.Dezember 2005 die Vergleichszahlen per 31.Dezember
2004 gegenübergestellt.
b) Bilanzierungs- und Bewertungsgrundsätze
Die Ausbuchung und Bewertung der im Rahmen der Abcp-Programme beziehungsweise
des Abs Bonds an die jeweiligen Zweckgesellschaften verkauften Forderungen wird in Ias
39.15 – 37 (revised 2003) bestimmt. Danach darf gemäß Ias 39.17 b eine Ausbuchung der
verkauften Forderungen vorgenommen werden, wenn das Unternehmen den finanziellen
Vermögenswert gemäß Ias 39.18 und IAS 39.19 überträgt und die Übertragung die Kriterien
für eine Ausbuchung in Übereinstimmung mit Ias 39.20 erfüllt. Die Verpflichtung zur
Weiterleitung von Zahlungseingängen an die Zweckgesellschaften gemäß Ias 39.19 ist erfüllt.
Sofern die Verfügungsmacht über den Vermögenswert gemäß Ias 39.20 (c) beim Verkäufer
verbleibt, hat dieser den übertragenen Vermögenswert jedoch weiterhin in dem Umfang
zu erfassen, der seinem fortdauernden Engagement (Continuing Involvement) gemäß Ias
39.20cii entspricht. Der Umfang des fortdauernden Engagements bemisst sich danach, inwieweit
das Unternehmen dem Risiko von Änderungen des Wertes des übertragenen Vermögenswertes
noch ausgesetzt ist. Bei der Gfkl wird diesem Risiko durch die Aktivierung der
Cash Reserve Rechnung getragen. Auf einen aktivischen Ansatz von Ansprüchen aus dem
Servicing der verkauften Forderungen gegenüber den Abcp-Programmen beziehungsweise
des Abs Bonds wurde verzichtet, da ein solcher Anspruch bei der Vertragsgestaltung und
Festlegung der Konditionen bereits Berücksichtigung gefunden hat. Die Zinsmarge der Leasingverträge
wird unter Anwendung der überarbeiteten Standards somit pro rata temporis
vereinnahmt, analog der Abbildung von verzinslichen Darlehensforderungen bei Banken.
Fremdkapitalkosten werden nach der Benchmark-Methode gemäß Ias 23.8 in der Periode,
in der sie angefallen sind, als Aufwand erfasst.
Bewertung der Leasing-Portfoliokäufe gemäß Ias 39.9 – 11 (revised 2003)
Die Anwendung der Rechnungslegungsvorschriften nach Ifrs führt bei von der Gfkl erworbenen
Leasing-Portfolios zu einer Erstbewertung der Forderung zu Anschaffungskosten
sowie zu einer Folgebewertung zu fortgeführten Anschaffungskosten (Ias 39.43,45 – 46 [revised
2003]). Somit wird der Ertrag aus dem Kauf unter Barwert als Zins über die Laufzeit
der Verträge erfolgswirksam realisiert. Die erworbenen Portfolios fallen unter die Kategorie
Kredite und Forderungen (Ias 39.9 – 11 [revised 2003]).
Verteilung der Initial Direct Costs (Idc) durch Ertragsvereinnahmung über die Vertragslaufzeit
Die direkten Vertragsanbahnungs- und -abschlusskosten sind nach Ias 17.38 (revised
2003) über die Laufzeit der Verträge zu verteilen. Um eine periodengerechte Erfolgsermittlung
zu gewährleisten, werden die anfallenden, direkt den Verhandlungen und dem Abschluss
eines Leasingvertrages zurechenbaren Kosten nicht direkt in der Periode ihrer Entstehung