Memoria Anual - Banco Security

Estados Financieros
Consolidados
reconocen directamente en el patrimonio neto hasta que el activo se enajene o se determine que ha sufrido un deterioro de valor,
momento en el cual las utilidades o las pérdidas acumuladas reconocidas previamente en el patrimonio neto se incluyen en los
resultados netos del ejercicio.
Los instrumentos de inversión que son objeto de coberturas contables son ajustados según las reglas de contabilización de coberturas.
Las compras y ventas de instrumentos de inversión que deben ser entregados dentro del plazo establecido por las regulaciones o convenciones
del mercado, se reconocen en la fecha de negociación, en la cual se compromete la compra o venta del activo. Las demás compras o ventas
se tratan como derivados (forward) hasta su liquidación.
d) Colocaciones, préstamos y cuentas por cobrar generados por la propia empresa:
Corresponden a activos financieros originados por las sociedades a cambio de proporcionar financiamiento de efectivo o servicios directamente
a un deudor.
Los préstamos y cuentas por cobrar originados por Grupo Security se valorizarán a su costo amortizado reconociendo en resultados
los intereses devengados en función de su tasa de interés efectiva. Por costo amortizado se entiende el costo inicial menos los cobros
de capital.
La tasa de interés efectiva es la tasa de actualización que iguala exactamente el valor de un activo financiero a la totalidad de sus flujos de
efectivo estimados por todos los conceptos a lo largo de su vida remanente.
Se entiende por valor razonable de un instrumento financiero en una fecha dada el monto por el que puede ser comprado o vendido
en esa fecha entre dos partes, en condiciones de independencia mutua y debidamente informadas, que actuasen libre y prudentemente.
La referencia más objetiva y habitual del valor razonable de un instrumento financiero es el precio que se paga por él en un mercado
organizado, transparente y profundo. Si este precio de mercado no pudiese ser estimado de manera objetiva y confiable para un determinado
instrumento financiero, se recurrirá para estimar su valor razonable al establecido en transacciones recientes de instrumentos análogos o
al valor actual descontado de todos los flujos de caja futuros (cobros o pagos), aplicando un tipo de interés de mercado de instrumentos
financieros similares (mismo plazo, moneda, tipo de tasa de interés y calificación de riesgo equivalente).
2.14 Contrato de Derivados Financieros
Grupo Security con excepción de Filial Bancaria
Producto del tipo de operaciones que realiza Grupo Security a excepción de filial Bancaria, es que la Sociedad está expuesta a riesgos
financieros por las variaciones de los tipos de cambio y de tasas de interés. Para cubrir los mencionados riesgos de exposición cambiaria y de
tasa de interés, Grupo Security a excepción de Filial Bancaria, utiliza contratos a plazo sobre tipos de cambio de moneda, fundamentalmente
sobre dólar estadounidense y contratos sobre tasas de interés.
Estos contratos son clasificados como instrumentos financieros derivados de inversión, tales instrumentos son inicialmente reconocidos a
valor razonable en la fecha en la cual el contrato derivado es suscrito y posteriormente son remedidos a valor razonable. Los derivados son
registrados como activos cuando el valor razonable es positivo y como pasivo cuando el valor razonable es negativo.
Cualquier utilidad o pérdida que surge de cambios en el valor razonable de derivados durante el período es nominada con cargo o abono a
resultado.
Vida Security mantiene contratos vigentes de derivados que se realizan conforme al Título 7° de la Circular N° 1.512 emitida por la
Superintendencia de Valores y Seguros, en cuyo caso se valorizan considerando la tasa de compra y las nuevas paridades cambiarias vigentes
a la fecha de cierre de los Estados Financieros.
a) Filial Bancaria
Los contratos de derivados financieros, que incluyen forwards de monedas extranjeras y unidades de fomento, futuros de tasa de interés,
swaps de monedas y tasa de interés, opciones de monedas y tasa de interés y otros instrumentos de derivados financieros, son reconocidos
inicialmente en el balance general a su costo (incluidos los costos de transacción) y posteriormente valorados a su valor razonable. El valor
razonable es obtenido de cotizaciones de mercado, modelos de descuento de flujos de caja y modelos de valorización de opciones según
corresponda. Los contratos de derivados se informan como un activo cuando su valor razonable es positivo y como un pasivo cuando éste es
negativo, en los rubros “Contratos de derivados financieros”.