jaardocument Zorg 2012 - Vierstroom
jaardocument Zorg 2012 - Vierstroom
jaardocument Zorg 2012 - Vierstroom
You also want an ePaper? Increase the reach of your titles
YUMPU automatically turns print PDFs into web optimized ePapers that Google loves.
De resultaten van de deelnemingen<br />
Deelnemingen met * markering worden integraal meegeconsolideerd in de cijfers van de Stichting.<br />
52 | mei 2013<br />
ReALISATIe <strong>2012</strong> ReALISATIe 2011<br />
( * € 1.000) ( * € 1.000)<br />
Deelneming <strong>Vierstroom</strong> Variant (100%)* 1.226 -/- 3<br />
Deelneming Plus<strong>Zorg</strong> (100%)* -/- 131 -/- 581<br />
Deelneming <strong>Vierstroom</strong> HulpThuis ( 51%) * 233 235<br />
Deelneming PlusZend (100%)* 93 15<br />
Deelneming Medicorner (100%)* 434 236<br />
Deelneming Palet Welzijn (100%)* 37 54<br />
Deelneming Avicen (80%) -/- 206 28<br />
Deelneming Goverwelle (33%) -/- 4 6<br />
Deelneming OGM Bloemendaal (25,6%) 24 12<br />
Totaal resultaat 1.706 -/- 2<br />
Totaal resultaat 1.410 4.502<br />
3.3 Kasstromen en financieringsbehoeften<br />
Treasury<br />
Begin <strong>2012</strong> bedroeg het saldo aan liquide middelen € 11 miljoen positief.<br />
Eind <strong>2012</strong> eindigt het liquiditeitssaldo van <strong>Vierstroom</strong> met € 21,1 miljoen. Het verschil is onder andere<br />
ontstaan doordat er een AWBZ ontvangst van € 3,4 miljoen is ontvangen over 2010; € 1 miljoen<br />
werd ontvangen voor boekwaardeproblematiek, er werd een lening afgelost door Hulp Thuis van<br />
€ 0,9 miljoen en er heeft een afrekening plaatsgevonden met <strong>Zorg</strong>Brug.<br />
Risico’s<br />
In het treasury jaarplan <strong>2012</strong> werd aangegeven dat liquiditeitsrisico’s in de zorgsector groter worden.<br />
De redenen hiervan zijn latere vergoedingen vanuit de AWBZ en de Wmo. Strengere regels met<br />
betrekking tot declareren dwingen tot strakkere regie vanuit zorginstellingen. Ook de dreiging van<br />
het verdwijnen van de voorfinanciering geeft onrust en verhoogd het risicoprofiel van de zorgsector<br />
voor financiers. Deze punten staan ook vermeld in de managementletter van onze accountant PwC.<br />
Rapportages<br />
De acties die in <strong>2012</strong> zijn uitgezet waren onder andere het verzorgen van een goede informatievoorziening<br />
aan financiers om zekerheid en openheid te verschaffen. Het volgen van de situatie op de geld- en<br />
kapitaalmarkt om te kunnen sturen indien nodig en het starten met actief rentebeleid om optimaal<br />
gebruik te maken van het positieve liquiditeitssaldo.<br />
De financiers krijgen elk kwartaal een overzicht van de resultaten van <strong>Vierstroom</strong> door middel van de financiële<br />
rapportage. Daarnaast wordt elke maand een liquiditeitsoverzicht opgesteld met uitleg waarom<br />
van de begroting is afgeweken. Ook wordt maandelijks een rolling forecast van 12 maanden aangeleverd.<br />
Hiermee kan de situatie van nu makkelijk vergeleken worden met de verwachte situatie over<br />
precies 12 maanden. Zo worden de effecten van het seizoenspatroon in de vergelijking tenietgedaan.<br />
13055_vierJvsZak_def.indd 52 04-06-13 18:56
Change language