be1410

La Junta, en cooperación con las ANR, evaluará la resolubilidad de cualquier entidad y
grupo y, cuando sea necesario, podrá tomar medidas para abordar o eliminar los obstáculos
a la resolución de cualquier entidad de un Estado miembro participante. La Junta informará
oportunamente a la Autoridad Bancaria Europea (ABE) cuando considere que no
puede llevarse a cabo la resolución de una entidad o de un grupo.
El plan de resolución deberá tener en cuenta los escenarios pertinentes, entre ellos, que
la inviabilidad sea de carácter idiosincrático o que se produzca en un momento de inestabilidad
financiera general o en el contexto de factores que afectan a todo el sistema.
No presupondrá ayudas financieras públicas extraordinarias, aparte de la utilización del
Fondo, ni tampoco ayudas en forma de provisión urgente de liquidez del BCN o atendiendo
a criterios no convencionales en cuanto a garantías, vencimiento y tipos de interés.
Para cada entidad, el plan de resolución deberá incluir, entre otros aspectos: 1) una descripción
de los procesos para determinar el valor y la posibilidad de venta de las funciones esenciales,
de las ramas de actividad principales y de los activos de la entidad; 2) una descripción
de las opciones para proteger los derechos de acceso a los sistemas de pago, compensación
y otras infraestructuras, y una evaluación de la portabilidad de las posiciones de los
clientes; 3) el requisito mínimo de fondos propios y de pasivos elegibles exigido y, en su caso,
un calendario para alcanzarlo, y 4) una descripción de las operaciones y sistemas esenciales
para mantener el funcionamiento continuado de los procesos operativos de la entidad.
Los planes de resolución de grupo incluirán, además, un plan para su resolución en su
conjunto, bien a través de la resolución en el ámbito de la empresa matriz en la Unión
Europea, bien mediante la segregación y resolución de las filiales.
PRINCIPIOS Y OBJETIVOS
DE LA RESOLUCIÓN
La resolución de una entidad deberá ajustarse, entre otros, a los principios siguientes: 1) que
los accionistas asuman las primeras pérdidas; 2) que los acreedores asuman pérdidas después
de los accionistas, de acuerdo con el orden de prelación de los créditos, salvo que se
disponga expresamente otra cosa; 3) que el órgano de dirección y la alta dirección sean
sustituidos, salvo en aquellos casos en que se considere necesario su mantenimiento total
o parcial, según las circunstancias, con vistas al logro de los objetivos de la resolución; 4) que
los acreedores no sufran más pérdidas que las que habrían sufrido si la entidad hubiera sido
liquidada con arreglo a los procedimientos de insolvencia ordinarios; 5) que los depósitos
con cobertura estén totalmente protegidos, y 6) en el caso de grupos, que se minimice el
impacto sobre otras entidades del grupo y sobre el grupo en su conjunto y se reduzcan, en
la medida de lo posible, los efectos perjudiciales sobre la estabilidad financiera de la Unión
Europea y de sus Estados miembros, en particular, de los países en los que opera el grupo.
Los objetivos de la resolución serán los siguientes: 1) garantizar la continuidad de las funciones
esenciales; 2) evitar repercusiones negativas importantes sobre la estabilidad financiera,
especialmente previniendo el contagio, incluidas las infraestructuras de mercado,
y manteniendo la disciplina de mercado; 3) proteger los fondos públicos, minimizando
la dependencia respecto de ayudas financieras públicas extraordinarias; 4) proteger a los
depositantes cubiertos por la Directiva 2014/49/UE 7 y a los inversores cubiertos por la
Directiva 97/9/CE 8 ; 5) proteger los fondos y los activos de los clientes, y 6) tratar de minimizar
el coste de la resolución.
7 La Directiva 2014/49/UE del Parlamento Europeo y del Consejo, de 16 de abril, relativa a los sistemas de garantía
de depósitos (refundición).
8 La Directiva 1997/9/CE del Parlamento Europeo y del Consejo, de 3 de marzo, relativa a los sistemas de indemnización
de los inversores.
BANCO DE ESPAÑA 145 BOLETÍN ECONÓMICO, OCTUBRE 2014 REGULACIÓN FINANCIERA: TERCER TRIMESTRE DE 2014