Geldwäscherei mit Derivaten von Wolfgang Hafner und Gian Trepp

4. Das Geldwaschpotential der Derivate wurde bislang noch wenig thematisiert.
Die Financial Action Task Force on Money Laundering (FATF) ist die bedeutendste
internationale Organisation zur Bekämpfung der Geldwäscherei. Die FATF hat ihr
Augenmerk bislang noch kaum auf Derivate und Derivatmärkte gerichtet. Im Jahresbericht
über die Entwicklung der Geldwaschtechniken „1998-1999 Money Laundering Typologies
Exercise Public Report“ vom 10. Februar 1999 erwähnte die FATF mit wenigen Worten
erstmals explizit das Geldwaschpotential von Derivaten.
Die US-amerikanische Derivataufsicht Commodity Futures Trading Commission (CFTC) hat
im Oktober 1998 die Handelsvorschriften gelockert, so dass auf den US-Derivatbörsen die
legale Geldwäscherei möglich geworden ist. Dies geschah, um die wachsende Konkurrenz der
europäischen, südamerikanischen und asiatischen Derivatbörsen abzuwehren.
5. Die These von der Geldwäscherei mit Derivaten kann Erklärungen für den bisherigen
weltweiten Misserfolg der Geldwäschereibekämpfung liefern.
„The war on money laundering is lost“ meinte unlängst der britische Geldwaschexperte Prof.
Barry Rider in der „Financial Times“. 1 Trotz ständig schärferer Gesetze und weltweit
verschärftem Vollzug wird nach übereinstimmender Ansicht aller Experten nach wie vor nur
ein kleiner Bruchteil des jährlich gewaschenen schmutzigen Geldes enttarnt und konfisziert.
Eine Erklärung für den Misserfolg der Geldwaschbekämpfung liegt darin, dass sie
bargeldfixiert ist. Während Fachleute, wie etwa der IWF-Ökonom Peter J. Quirk, bereits im
Juni 1996 in seinem IWF-Working Paper "Macroeconomic Implications of Money
Laundering" darauf hingewiesen haben, dass die bargeldorientierten Geldwaschtechniken seit
Beginn der Neunzigerjahren tendenziell von nicht bargeldorientierten Methoden abgeläst
wurden.
Die irreführende Bargeldfixierung, oftmals verbunden mit veralteten Vorstellungen über neue
Finanzinstrumente und die globalisierten Finanzmärkte, lenkt die Aufmerksamkeit der Justizund
Polizeiorgane auf kleingewerbliche bargeldzentrierte Formen der Geldwäscherei. Auch
bei einer gesteigerten Aufklärungsquote in diesem Bereich kann die heutige Geldwäscherei
nicht wirksam bekämpft werden. Das in der zweiten Hälfte der Achtzigerjahre entwickelte
Instrumentarium zur Geldwäschereibekämpfung ist durch die grundlegenden Umwälzungen
auf den globalisierten Finanzmärkten und das Aufkommen der Derivate zur stumpfen Waffe
geworden.
6. Der Fall BCCI: Geldwäscherei mit Derivaten in der Praxis.
Der wohl grässte bekannt gewordene Einzelfall von Geldwäscherei mit Derivaten ist die Bank
of Commerce and Credit International (BCCI). Die von 1972 bis 1991 existierende BCCI war
juristisch so gebaut, dass sie faktisch ausserhalb staatlicher Kontrolle arbeitete und zu einer
Art Entwicklungslabor für neue Geldwaschtechniken wurde. Ab 1982 entwickelte BCCI-
Treasurer Syed Ziauddin Ali Akbar die Geldwäscherei mit Derivaten. Nachdem er die Bank
1986 verlassen hatte, perfektionierte er seine Technik bei Capcom Financial Services.
Nachdem Ali Akbar 1988 einem V-Mann der US-Zollverwaltung auf den Leim gekrochen
war, wurde er schliesslich verhaftet und in London wegen Geldwäscherei mit Derivaten
verurteilt. Seine Gesellschaft Capcom hingegen und damit die Methode blieben unbehelligt.
1 Financial Times, 19./20. 12. 98