La mise en application pratique d'IAS 39 pour l'évaluation des ...

Le tableau ci-dessous montre les valeurs de remplacement positives et négatives des instruments
financiers dérivés, ce qui correspond à leur juste valeur, avec les volumes de contrat par échéance.
Le volume d’un contrat représente le montant d’une part de patrimoine, d’un taux d’intérêt de
référence ou d’un indice, qui sert de base à un dérivé et sur la base duquel les modifications de
valeur du dérivé peuvent se mesurer. Le volume de contrats donne le volume de transactions encore
ouvertes par échéance et il n’est déterminant ni pour le risque de marché ni pour le risque de crédit.
Tableau 11: Présentation des dérivés en annexe
31 décembre 2000 Volume de contrats selon l’échéance
(Montants en Valeur de Valeur de Volume de Jusqu’à 3 – 12 1 – 5 Plus de
KCHF) remplace- remplace- contrats 3 mois mois ans 5 ans
ment ment
positive negative
Dérivés à des fins
de transaction:
Interest Rate Swaps 101 96 121’029 32’868 54’753 22’062 11’346
Currency Swaps 100 73 90’715 23’675 50’114 16’926 0
Contrats de change
à terme 95 119 746’328 425’108 228’754 75’735 16’731
Options 110 115 121’647 69’543 33’865 18’239 0
Interest Rate
Futures 0 0 53’988 28’759 22’198 3’031 0
Dérivés pour la
couverture
de juste valeur:
Interest Rate Swaps 34 23 38’831 15’083 8’374 10’578 4’796
Currency Swaps 28 17 40’403 18’592 15’824 5’987 0
Contrats de change
à terme 46 57 357’499 124’771 115’049 70’181 47’498
Interest Rate
Futures 0 0 42’198 17’565 14’176 8’354 2’102
Dérivés pour la
couverture de flux
de trésorerie:
Interest Rate Swaps 50 0 2’876 0 2’876 0 0
Total 564 500 1’612’638 776’230 568’640 248’291 82’474
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