NachCHECK Stand: 2012 - CHECK-Analysen

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24a/0
4 09.09.04 Owner-Ship Schiffsfonds OwnerShip I 1,35 1,91
214 25/04 15.09.04 SCAIAP Safeplan ‘05 1,25 (ELV) 2,11 (ELV)
215 26/04 21.09.04 FHH MS „Coral Bay“ 1,35 1,86
216 27/04 21.09.04 PCL-Leasing Private Equity II 1,35 2,23
217 28/04 01.10.04 Ideenkapi-tal MT „Port Union“; Navalia 5 1,5 1,68
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Die zum Fonds gehörende MS "CEC Culembourg" wurde im
Geschäftsjahr 2008 vorzeitig veräußert und am 22.07.2008 übergeben.
Die Leistungsbilanz weist für 2010 in der Gesamtbetrachtung der vier
Einschiffsgesellschaften keine Ist-Werte, sondern nur sogenannte
"Vorschauwerte" aus. Anleger haben in 2009 4,03% bezogen auf das
gesamte Eigenkapital des Fonds - das entspricht TEUR 939 - als
Vorzugskapital zu Restrukturierungszwecken zur Verfügung gestellt.
Die Maßnahme war aufgrund einer verschlechterten Einnahme- und
Liquiditätssituation notwendig geworden. Trotzdem weichen in der
Gesamtbetrachtung nach wie vor die prospektierten Werte für die
Erlöse von den Vorschauwerten negativ ab (2010: Soll: TEUR 13.075;
Vorschau: TEUR 6.336; kum. 2010: Soll: TEUR 78.260; Vorschau:
TEUR 60.039). Die Tilgung ist ebenfalls unterplanmäßig: zum Teil
wurden Quartalstilgungen ganz ausgesetzt oder gegen
Sondertilgungen verrechnet, z.T. bestehen Mindertilgungen (2010: Soll:
TEUR 3.825; Vorschau: TEUR 1.243; kum. 2010: Soll: TEUR 22.306;
Vorschau: TEUR 18.832). Die kumulierte Liquidität (umfasst
Liquiditätsreserve, Liquiditätsergebnisse sowie Verkaufserlös) liegt
voraussichtlich über Plan (2010: Soll: TEUR -121; Vorschau: TEUR
1.643; kum. 2010: Soll: TEUR 509; Vorschau: TEUR 1.293). (Stand:
Januar 2012, Leistungsbilanz 2010)
Laut telefonischer Auskunft des Initiators müssen sich die Anleger auf
eine 50% Reduktion ihres Kapitals einstellen, da die Portfoliowerte des
Versichereres Clerical Medical (stellt hauptsächlich die Assets) auf ca.
50% des Ausgangswertes gefallen sind. Anlegern von
kreditfinanzierten britischen Lebensversicherungen der Clerical Medical
ist 2010/2011 in einem anderen Fall Schadenersatz zugesprochen
worden. Im Streit ging es um sogenannte Hebelmodelle, bei denen
Lebensversicherungen den CMI Anlegern im Paket mit einer
Fremdfinanzierung vermittelt wurden. Dies war auch beim Safeplan `05
der Fall: hier wurde in Garantierentenpläne unter Zuhilfenahme eines
Hebeldarlehens investiert, das von einer internationalen Bank zur
Verfügung gestellt wurde. (Stand: Juni 2011).
Das MS "Coral Bay" war 2010 356 Tage (Plan: 355) im Einsatz. Die
Einnahmen aus dem Schiffsbetrieb lagen unter den prospektierten
Werten (2010: Soll: TEUR 5.412; Ist: TEUR 4.943; kum. 2010: Soll:
TEUR 28.784; Ist: TEUR 26.725). Die Schiffsbetriebskosten fielen
aufgrund allgemeiner Preissteigerungen höher aus als prognostiziert.
Das Betriebsergebnis wich sowohl im Geschäftsjahr 2010 als auch
kumuliert negativ von den Planzahlen ab (2010: Soll: TEUR 3.113; Ist:
TEUR 1.481; kum. 2010: Soll: TEUR 16.967; Ist: TEUR 12.565). Die
Liquidität liegt über Plan (Soll: TEUR -792; Ist: TEUR 103). Die
Regeltilgungen des Schiffshypothekendarlehens erfolgten planmäßig.
Zusätzlich wurde, zu Lasten der Ausschüttung, eine Sondertilgung in
Höhe von TUSD 970 vorgenommen. Die prospektierten Auszahlungen
für das Jahr 2010 in Höhe von 9,0 % wurden auf Grund der o.g.
Sondertilgung nicht vorgenommen. Somit liegen die kumulierten
Auszahlungen für 2010 28,0% unter dem Planwert (48,0%). (Stand:
Februar 2012, Leistungsbilanz 2010).
Laut telefonischer Auskunft des Initiators erfolgte die
Grundausschüttung für das Geschäftsjahr 2009 in Höhe von 6%
plangemäß. Zusätzlich wurde eine Zusatzverzinsung i.H.v. 0,87%
vorgenommen. Inzwischen hat die Fondsgesellschaft aufgrund von
Umstrukturierungsmaßnahmen und Nachfolgeregelungen 100% der
Fondsanteile von den Anlegern zurückgekauft. Seit Ende 2010 befindet
sich der Fonds in Liquidation. Die Anleger haben insgesamt ihre
prospektierten Ausschüttungen erhalten. (Stand: Juni 2011; Telefonat
vom 16.06.2011).
Laut Leistungsbilanz 2009 fuhr das Schiff seit März 2008 in einer
spotmarktähnlichen Charter und konnte dadurch Mehreinnahmen von
TUSD 265 generieren. Die Schiffsbetriebskosten übersteigen die
prospektierten Kosten um TUSD 200. Das Betriebsergenis für 2009 lag
leicht unter Plan (2009: Soll: TEUR 2.174; Ist; TEUR 2.078); in der
Kumulation doch weit unter den prospektierten Werten (kum. 2009:
Soll: TEUR 12.043; Ist: TEUR 11.084). Die Liquiditätsreserve liegt
TEUR 996 über Plan. Die Tilgungen erfolgten bislang überplanmäßig.
Für 2009 wurden Ausschüttungen in Höhe von 5,0% oder 8,0% (? - die
Leistungsbilanz weist hier zwei unterschiedliche Werte aus!!))
vorgenommen Laut Auskunft der Anlegerbetreuung wurde im März
2011 entschieden, die Konzeption und den Vertrieb neuer Fonds
einzustellen. Aus diesem Grund wird keine der Öffentlichkeit
zugängliche Leistungsbilanz mehr erstellt. Leistungsdaten der Fonds
werden nunmehr lediglich Anlegern zu Verfügung gestellt; externe
Anfragen werden nicht beantwortet. (Stand: Juni 2012; Leistungsbilanz
2009; Telefonate mit den Herren Willach und Schäfer im Mai/Juni
2012).
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