RAPPORT ANNUEL 2011 - Ackermans & van Haaren

Coordination de AvH. Les instruments dérivés sont valorisés initialement
à leur prix d’acquisition. Après la comptabilisation initiale, ces
instruments sont repris dans le bilan à leur juste valeur, les variations
de la juste valeur étant actées dans le résultat à moins que ces instruments
ne fassent partie des opérations de couverture.
Couvertures de flux de trésorerie
Les variations de valeur d’un instrument financier dérivé qui satisfait
aux strictes conditions de couverture de flux de trésorerie sont
reprises dans les fonds propres pour la partie efficace. La partie inefficace
est directement comptabilisée dans le compte de résultats.
Les résultats de la couverture sont transférés des fonds propres vers
le compte de résultats au moment où la transaction couverte a ellemême
une influence sur le résultat.
Couvertures de juste valeur
Les fluctuations de valeur d’un instrument dérivé qui a été formellement
affecté à la couverture des variations de la juste valeur d’actifs
et de passifs comptabilisés, sont reprises dans le compte de résultats,
au même titre que les bénéfices et pertes qui découlent de la
réévaluation à la juste valeur de l’élément couvert. Les fluctuations
de valeur d’instruments financiers dérivés qui ne sont pas reconnus
comme étant affectés à la couverture de juste valeur ou de flux de
trésorerie, sont immédiatement reprises dans le compte de résultats.
4. Dettes et créances productives d’intérêts
Les dettes et créances financières sont évaluées au prix de revient
amorti à l’aide de la méthode du taux effectif.
5. Créances commerciales et autres créances
Les créances commerciales et autres créances sont évaluées à la valeur
nominale, réduite des pertes de valeur éventuelles pour créances
irrécouvrables.
6. Trésorerie et équivalents de trésorerie
La trésorerie et les équivalents de trésorerie, composés de valeurs
au comptant et de placements à court terme, sont portés au bilan à
leur valeur nominale.
Stocks / Contrats de constructions
Les stocks sont valorisés à leur prix de revient (coût d’acquisition ou de
fabrication) selon la méthode FIFO (first-in, first-out) ou à leur valeur
nette réalisable lorsque celle-ci est inférieure. Le coût de fabrication
comprend tous les frais directs et indirects qui sont nécessaires pour
amener les marchandises à leur stade d’achèvement à la date de clôture,
ce qui correspond au prix de vente estimé dans des circonstances
normales, diminué des frais de finition, de marketing et de distribution
(valeur réalisable nette). Les contrats de construction sont valorisés
selon la méthode ‘Percentage of Completion’, le résultat étant pris en
compte en function de l’avancement des travaux. Les pertes prévues
sont par contre immédiatement imputées au résultat.
Capitaux et réserves
Les frais en rapport avec une transaction de capitaux sont déduits
du capital.
Les actions propres rachetées sont actées en réduction des fonds
propres à leur prix d’acquisition. Une vente ou annulation ultérieure
ne donne pas lieu à un impact sur le résultat ; les bénéfices et pertes
relatifs aux actions propres sont actés directement dans les fonds
propres.
Ecarts de conversion
Comptes statutaires
Les transactions en devises étrangères sont actées au taux de change
en vigueur à la date de la transaction. Les écarts de conversion positifs
et négatifs non réalisés résultant de la conversion d’actifs et de
passifs monétaires au cours de change à la date de clôture, sont repris
dans le résultat au titre, respectivement, de produit et de charge.
Comptes consolidés
Les éléments d’actif et de passif des filiales consolidées sont convertis
au cours de clôture selon la méthode du cours de clôture, tandis que
les éléments du compte de résultats sont convertis au cours moyen,
ce qui donne lieu à des écarts de conversion repris immédiatement
dans les fonds propres consolidés.
Provisions
Si une entreprise du groupe a une obligation (légale ou indirecte)
résultant d’un événement passé, s’il est probable que le règlement
de cette obligation s’accompagnera d’une dépense et si, par ailleurs,
le montant de cette obligation peut être déterminé de manière
fiable, une provision est constituée à la date de clôture. Si l’écart
entre la valeur nominale et escomptée est matériel, une provision est
actée à concurrence de la valeur escomptée des dépenses estimées.
L’augmentation de la provision en résultant est actée en charge d’intérêt
proportionnellement au temps.
Restructuration
Les provisions pour restructuration sont actées uniquement lorsque
le groupe a approuvé formellement un plan de restructuration détaillé
et lorsque la restructuration prévue a déjà pris cours ou que
les membres du personnel touchés par la restructuration en sont
informés. Pour les frais relatifs aux activités normales du groupe, des
provisions ne sont pas constituées.
Garanties
Pour les obligations de garantie sur les produits et services fournis et
les travaux réceptionnés, une provision est constituée sur la base des
informations statistiques du passé.
Créances et obligations éventuelles
Les créances et obligations éventuelles sont mentionnées dans les
droits et engagements hors bilan en cas d’impact d’une importance
matérielle.
Impôts
Les impôts comprennent à la fois les impôts exigibles et les impôts
différés. Les deux types d’impôts sont actés au compte de résultats
sauf s’il s’agit d’éléments qui font partie des fonds propres et leur
sont par conséquent attribués. Les impôts différés sont calculés selon
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