Rapport Financier - Euro Disney SCA

ETATS FINANCIERS CONSOLIDES
10. CAPITAUX PROPRES
NOMBRE
D’ACTIONS CAPITAL PRIME RESERVES
(EN MILLIONS D’EUROS) (EN MILLIERS) SOCIAL D’EMISSION CONSOLIDEES TOTAL
Au 30 septembre 2003 1 055 938 802,5 291,4 (9,5) 1 084,4
Effet cumulé du changement de principe comptable (note 2) - - - (1 151,7) (1 151,7)
Réduction du nominal de l’action (792,0) 792,0 - -
Conversion des ORAs et des OBSAs 26 742 0,3 152,3 - 152,6
Résultat net (part du Groupe) - - - (145,2) (145,2)
Au 30 septembre 2004 1 082 680 10,8 1 235,7 (1 306,4) (59,9)
Reclassement entre les réserves consolidées et les
intérêts minoritaires chez EDA. (basé sur une
répartition 82%/18%) - - - 215,5 215,5
Augmentation de capital, nette de 18,3 millions
d’euros de frais d’augmentation de capital 2 814 969 28,2 206,8 - 235,0
Perte de l’exercice 2005 (part du Groupe) (94,9) (94,9)
Au 30 septembre 2005 3 897 649 39,0 1 442,5 (1 185,8) 295,7
Nombre d’actions
Le nombre d’actions, figurant dans le tableau ci-dessus, correspond au nombre d’actions composant le capital appelé,
souscrit et libéré de la Société.
Capital social et prime d’émission
Conformément à la septième résolution de l’assemblée générale mixte qui s’est tenue le 25 mars 2004, le capital
social de la Société a été réduit de 792 millions d’euros, en réduisant le nominal de chaque action de 0,76 euro à 0,01
euro, en date d’effet du 9 juillet 2004.
Le 11 juillet 2004, la Société a émis 26 725 580 nouvelles actions lors de la conversion des ORAs à leur date
d’échéance (voir Note 12) et 16 988 actions nouvelles ont été émises lors de l’exercice de 47 826 OBSAs au cours de
l’exercice 2004.
Conformément à ce qui était prévu par la Restructuration, l’augmentation de capital de la Société a été définitivement
réalisée en février 2005, ce qui s’est traduit par l’émission de 2,8 milliards d’actions nouvelles au prix unitaire de 0,09
euro pour un montant de 253,3 millions d’euros (voir Note 1-3).
Réserves consolidées
Au 30 septembre 2005 et 2004, les réserves consolidées comprennent une réserve légale non distribuable s’élevant
à 16,9 millions d’euros.
Le 1 er octobre 2002 (premier jour de l’exercice 2003), le Groupe a adopté de nouvelles règles de consolidation
concernant les dépenses de grosses réparations. Au 1 er octobre 2003 (premier jour de l’exercice 2004), le Groupe a
mis en place de nouvelles règles comptables obligatoires, concernant la consolidation des Sociétés de Financement
dédiées. L’impact rétroactif de ces changements a été enregistré en tant qu’ajustement des réserves consolidées (voir
Note 2).
Suite à la Restructuration, la quasi-totalité des actifs et passifs de la Société a été apportée à EDA. Comme indiqué en
Note 1-4, les effets de la réorganisation juridique ont été enregistrés dans les comptes consolidés du Groupe à compter
du 1 er octobre 2004. L’augmentation des intérêts détenus par la Société dans EDA a été enregistrée comme un
reclassement entre les capitaux propres et les intérêts minoritaires pour un montant de 215,5 millions d’euros (voir
Note 11(a) ci-dessous).
Bons de souscription
Dans le cadre de la restructuration financière de 1994, la Société a émis 290 millions de bons de souscription. Ces
bons donnaient à leurs porteurs le droit de souscrire, au prix de 6,10 euros, à 1,069 action nouvelle de la Société pour
trois bons détenus. Ils avaient une durée de vie de 10 ans et ont expiré en juillet 2004.