Bilancio 2006 2 6

MEDIASET S.p.A.
Rendiconto finanziario al 31 dicembre 2006
(valori in migliaia di euro)
ATTIVITA' OPERATIVA 31/12/2006 31/12/2005
Risultato operativo (29.233) (22.591)
Ammortamenti (materiali/imm.li) e svalutazioni 17.079 31.640
Accantonamenti al netto degli utilizzi 666 (2.019)
Altre variazioni non monetarie 1.116 1.630
Variazione capitale circolante (1.137.860) (546.855)
Interessi incassati/versati 114.210 29.139
Imposte sul reddito pagate/incassate (225.460) (222.447)
Dividendi incassati 517.077 652.335
Disponibilità liquide nette derivanti dall'attività operativa (A) (742.405) (79.168)
ATTIVITA' D'INVESTIMENTO/DISINVESTIMENTO
Incassi per vendita immob. materiali 3
Incassi per vendita altre immob. immateriali 2
Incassi per vendita partecipazioni e altre attivita' finanziarie 130.915 997.754
Totale incassi da cessione immobilizzazioni 130.915 997.759
Incassi per interessi e altri proventi finanziari 410 2.997
Investimenti imm.ni materiali (24) (111)
Investimenti imm.ni imm.li (diritti) (139) (306)
Investimenti altre imm.ni immateriali (121) (548)
Investimenti in partecipazioni (20) (549.227)
Totale investimenti in immobilizzazioni 106 (547.195)
Pagamenti per increm. attività finanziarie (1.109) -
Incassi per decrem. attività finanziarie - 29.985
Disponibilità liquide nette derivanti/impiegate dall'attività di
investimento (B) 129.912 480.549
ATTIVITA' DI FINANZIAMENTO
Variazione azioni proprie 15.718 (419.687)
Variazione netta debiti finanziari m/l 200.917 (64.614)
Pagamento dividendi (489.341) (448.796)
Variazione netta altre att./pass. finanziarie 866.354 627.189
Pagamenti interessi ed altri oneri finanziari (61.480) (13.041)
Disponibilità liquide nette derivanti/impiegate dall'attività di
finanziamento (C) 532.168 (318.949)
Variazione disponibilità liquide e mezzi equivalenti
(D=A+B+C) (80.325) 82.432
Disponibilità liquide e mezzi equivalenti all'inizio dell'esercizio
(E) 125.839 43.407
Disponibilità liquide e mezzi equivalenti alla fine dell'esercizio
(F=D+E) 45.514 125.839
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