Informe semestral (pdf) - Cajastur

Goldman Sachs Funds, plc
Notas sobre los estados financieros (sin auditar) (continuación)
Correspondiente al período cerrado a 30 de junio de 2011
3 Principales principios contables (continuación)
(c)
Inversiones financieras en títulos y valoración (continuación)
(1) Clasificación (continuación)
Entre los pasivos financieros que no se expresan al valor razonable como pérdida o ganancia destacan ciertos
saldos a pagar a intermediarios financieros, saldos acreedores y pasivos financieros derivados de acciones
reembolsables.
(2) Contabilización y baja contable
La Sociedad contabiliza los activos y pasivos financieros en la fecha en que forman parte de las disposiciones
contractuales de la inversión. Las compras y ventas de activos y pasivos financieros se contabilizan utilizando
la contabilidad por fechas de operación. A partir de esa fecha, las plusvalías y minusvalías derivadas de
cambios en el valor razonable de los activos o pasivos financieros se registran en la Cuenta de resultados
globales.
Los activos financieros se dan de baja contable cuando se extingue el derecho a percibir flujos monetarios de
las inversiones o cuando el Fondo ha transferido prácticamente todos los riesgos y compensaciones asociados
a la titularidad de dichos activos.
(3) Principios de contabilización por valor razonable
Los activos y pasivos financieros expresados al valor razonable como pérdida o ganancia se valoran con
arreglo a la norma FRS 26. Los activos y pasivos financieros se registran inicialmente al precio de transacción
y, una vez contabilizados, se cuantifican de acuerdo con el valor razonable. Las pérdidas y ganancias
derivadas de variaciones de dicho valor en la categoría “activos y pasivos financieros expresados al valor
razonable como pérdida o ganancia” se reflejan en la Cuenta de resultados globales del periodo en que
surgen.
Los activos financieros clasificados como deudas por cobrar se registran al precio de coste menos la
minusvalía por deterioro, en su caso. Los pasivos financieros, excepto los expresados al valor razonable como
pérdida o ganancia, se miden al coste. Los pasivos financieros derivados de acciones reembolsables emitidas
por la Sociedad se registran al importe del reembolso que represente el derecho del inversor a percibir el
importe residual del activo neto de la Sociedad atribuible a titulares de acciones participativas reembolsables
(“Activo neto”).
El valor razonable de todos los títulos y derivados se determina con arreglo a los procedimientos desarrollados
por una persona designada por los Consejeros y autorizada por el Depositario (la “Persona competente”),
incluidos los títulos carentes de cotización o con una cotización que dicha Persona considere sustancialmente
errónea.
Esta Persona competente podrá ser el propio Gestor de inversiones, un agente independiente de fijación de
precios u otros, de conformidad con la legislación aplicable. Durante el periodo cerrado a 30 de junio de 2011
y el ejercicio cerrado a 31 de diciembre de 2010, la Persona competente fue Goldman Sachs Valuation
Oversight Group (VOG – Grupo de Supervisión de Valoraciones de Goldman Sachs).
Consulte la nota 4 para obtener información sobre el uso que la Persona competente realizó de los títulos
carentes de cotización o valoración, o con una cotización o valoración que esa Persona considera
sustancialmente errónea.
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