HYPARLO RAPPORT 2003

- Ce montant est actualisé pour tenir compte de l’étalement dans le temps de la date
de versement. La duration du montant par catégorie de personnel s’établit autour
de 20 ans. Compte tenu de la forte hausse des taux d’intérêt long terme en fin d’année,
le Groupe a préféré par prudence utiliser un taux d’actualisation inférieur au
taux obligataire à 20 ans et ne retenir qu’un taux d’actualisation de 4 %.
- Enfin, le montant est proratisé en fonction de l’ancienneté acquise à la date de
calcul par rapport à l’ancienneté totale au terme.
Note n° 19 : DETTES FINANCIERES
Ventilation par échéance
Le montant de l’engagement pour l’ensemble du personnel France et Roumanie
s’élève à 4 901 milliers d’euros, couvert par un contrat d’assurance à hauteur de
1 290 milliers d’euros et par une provision de 2 801 milliers d’euros. Jusqu’en 2002
la provision était calculée hors charges sociales ; conformément à l’avis n° 2004-A
du Comité d’Urgence du CNC, cette provision est étalée sur la duration.
Il n’y a pas de prime versée au titre de la médaille du travail. Aucune provision n’a
été constatée au 31 décembre 2003.
31/12/03 Echéances 31/12/02
(en milliers d’euros) Moins d’un an 1 à 5 ans Plus de 5 ans
Emprunt “Carrefour” 33 570
Emprunts à moyen et long terme 17 003 6 905 1 220 8 879 52 005
Emprunts contrats de crédits-bails 11 657 5 375 5 698 585 18 241
Intérêts courus et soldes créditeurs Banques 2 943 2 943 380
Autres dettes financières 3 216 3 216 20 186
Total dettes financières 34 820 18 438 6 917 9 464 90 813
Exposition des dettes financières nettes
(en milliers d’euros) 31/12/03 31/12/02
Dettes financières à taux fixes 2 569 3 292
Dettes financières à taux variables 28 660 102 579
Autres dettes financières 3 590 18 511
Total des dettes financières 34 819 124 382
Disponibilités et valeurs mobilières de placement à taux fixes 14 250
Disponibilités et valeurs mobilières de placement à taux variables 57 417 79 042
Actions propres 4 713 5 796
Total des disponibilités et valeurs mobilières de placement 76 380 84 838
Dettes financières nettes à taux fixes (11 681) 3 292
Dettes financières nettes à taux variables (28 757) 23 537
Autres dettes financières nettes 3 590 18 511
Actions propres (4 713) 5 796
Total des dettes financières nettes
Opérations de couverture de la dette financière
(41 561) 39 544
Swaps payeurs de taux fixe & receveurs de taux variable 15 245 70 127
Swaps payeurs de taux variable & receveurs de taux variable 15 245
Cap à 5% 15 245 15 245
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