Erste Bank JPMorgan Merrill Lynch International

Sollten es die bisherigen Aktionäre verpassen, ihre Bezugsrechte bis zum 7. Mai 2008
auszuüben, verfallen die Bezugsrechte vollständig ohne Entschädigung und die Aktionäre
müssen eine Verwässerung ihres prozentualen Aktienbesitzes hinnehmen.
Die Aktien von Anlegern, die außerhalb von Österreich und der Tschechischen Republik
ansässig sind, können verwässert werden, wenn sie bei zukünftigen Kapitalerhöhungen ihre
Vorkaufsrechte nicht ausüben können.
Wertschwankungen des Euro wirken sich auf den Wert der Aktien aus, wenn sie in andere
Währungen umgetauscht werden.
Eine Handelsunterbrechung mit den Aktien könnte den Aktienkurs nachteilig beeinflussen.
Anleger können u.U. Verluste nicht wieder hereinholen, die sie durch die versicherungstechnischen
Schätzungen für den Wert der Vienna Insurance Group und der im Prospekt aufgeführten
Zielunternehmen erleiden.
Zusammenfassung des Angebots
Das Angebot:. . . . . . . . . . . . . . . . . . Das Angebot umfasst das Bezugsrechtsangebot an bestehende
Aktionäre und das Globalangebot.
Das Bezugsrechtsangebot:. . . . . . . Die Wiener Städtische AG macht ein Angebot zum Bezug von
bis zu 23.000.000 neuen Aktien zum Bezugs- und Angebotspreis
und zwar im Verhältnis von 3 neuen Aktien für je14
Bezugsrechten. Bezugsrechte werden an keiner Börse gehandelt
werden. Bezugsrechte, die nicht im Bezugszeitraum ausgeübt
werden, verfallen.
Bezugsrechtsausübung durch
WST-Versicherungsverein: . . . . . Der WST-Versicherungsverein hat sich verpflichtet, seine
Bezugsrechte für zumindest 16.000.000 neue Aktien voll
auszuüben.
Das Globalangebot: . . . . . . . . . . . . Die neuen Aktien, für die im Rahmen des Bezugsrechtsangebots
kein Bezugsrecht ausgeübt wird (einschließlich der
neuen Aktien, für die keine Bezugsrechte zugewiesen werden
aufgrund der Bezugsquote (Spitzenausgleich)) (die ,,Restaktien”),
werden im Rahmen des Globalangebots angeboten.
Das Globalangebot setzt sich zusammen aus (i) einem öffentlichen
Angebot der Aktien an Privatanleger und institutionelle
Investoren in der Republik Österreich und der Tschechischen
Republik, (ii) einem Angebot in den Vereinigten Staaten von
Amerika an ,,qualifizierte institutionelle Käufer” (,,QIBs”)
gemäß Regel 144A des U.S. Securities Act (die ,,US-Platzierung”)
und (iii) einem Angebot an qualifizierte institutionelle
Anleger außerhalb der Republik Österreich und der Tschechischen
Republik und außerhalb der Vereinigten Staaten auf
Basis von Regulation S des Securities Act.
Vorzugszuweisung an
Privatanleger: . . . . . . . . . . . . . . . . Im Zusammenhang mit dem öffentlichen Angebot in Österreich
und in der Tschechischen Republik haben Kaufaufträge
von Privatanlegern, die bei Erste Bank der österreichischen
Sparkassen AG (mit Ausnahme der Bank Austria AG), ecetra
Central European e-Finance AG (brokerjet.at), Česká sporˇitelna,
a.s. und brokerjet České sporˇitelny, a.s. (brokerjet.cz),
eingehen, Anspruch auf eine Vorzugszuweisung von bis zu
350 Aktien. Der Zeitraum, in dem die Vorzugszuweisung für
Privatanleger stattfindet, kann jederzeit beendet werden.
Mitarbeiterbeteiligungsplan: . . . . . . Im Rahmen des Globalangebots wird den berechtigten Mitarbeitern
(wie unten definiert) das Recht zum Bezug von insgesamt
bis zu 1.000.000 Restaktien (die ,,Mitarbeiteraktien”)
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