HANSA 01-2019

Finanzierung | Financing
Auerbach nutzt erstmals Crowdfunding
Erstmals in Deutschland geht mit dem Ernst-Russ-Ableger Marvest eine Online-Plattform
für digitale Schiffsinvestments an den Start. Erstkunde ist die Hamburger Reederei
Auerbach Schifffahrt mit einem MPP-Schiff. Von Krischan Förster
Nikolaus Reus, Marvest
Das MPP-Schiff »Louise Auerbach«
(12.300 tdw, Baujahr 2007), kürzlich
von der Reederei Auerbach Schiffahrt
erworben, ist das erste Schiff, das
über die neue Plattform angeboten wird.
Ab einem Mindestbetrag in in weiteren
Tranchen von je 500 € können sich Anleger
an einem sogenannten »Special
Purpose Vehi cle« (SPV, Zwecksgesellschaft)
beteiligen, der Höchstbetrag für
private Investoren ist vom Gesetzgeber
auf 10.00 € begrenzt. Auerbach will so
1,5 Mio. $ an zuvor eingesetztem Eigenkapital
refinanzieren.
Im Gegenzug gibt es für die Anleger einen
Festzins von 6,5% auf das eingesetzte
Kapital. Die Laufzeit liegt zwischen
12 und 72 Monaten. Das investierte Kapital
wird auf ein Treuhandkonto überwiesen.
Zinszahlungen können jährlich
oder quartalsweise erfolgen. Anders als
in der früheren KG-Welt wird der Anleger
mit seinem Investment nicht Kommanditist,
sondern Gläubiger des konkreten
Projekts.
»Marvest ist für uns ein transparenter
und innovativer Ansatz, um attraktive
maritime Projekte zu finanzieren«, sagt
Lucius Bunk, Chef von Auerbach Schifffahrt.
Die Hamburger Reederei hatte zuletzt
vier weitere Schiffe übernommen
und die Flotte auf jetzt 18 Einheiten aufgestockt.
Marvest, geführt vom ehemaligen
Döhle-Manager Nikolaus Reus, adressiert
nach eigenen Angaben sowohl Privatinvestoren
als auch institutionelle
Investoren. »Es gibt eine extrem hohe
Nachfrage nach alternativen Finanzierungsmöglichkeiten
in der Schifffahrt.
Wir bieten über unsere Plattform eine
neue Möglichkeit für Reeder«, sagt Reus.
An der neuen Plattform ist die Ernst Russ
AG als Gesellschafter beteiligt und hat
das Startkapital für den Aufbau der Firma
zur Verfügung gestellt.
© Marvest
Die knapp elf Jahre alte »Louise Auerbach«,
gebaut in China bei Qingshan
Ship yard, wird beim Branchendienst
VesselsValue mit einem aktuellen Marktwert
von 6,3 Mio. $ geführt. Auerbach
hatte insgesamt, einschließlich aller Nebenkosten,
rund 7,45 Mio. $ bezahlt. Davon
entfielen 3,95 Mio. $ auf Eigenkapital
sowie weitere 3,5 Mio. $ auf einen Kredit.
Es ist eines von vier MPP-Schiffen,
die Auerbach jüngst aus einem Bankenverkauf
heraus erworben und erst kürzlich
übernommen hatte.
Laut Marvest besteht ein Zeitchartervertrag
zu 7.500 $/Tag mit einer Laufzeit
bis Juni 2019 und guten Aussichten für
eine Verlängerung. Innerhalb von fünf
Monaten sollen 1,5 Mio. $ eingesammelt
werden, um einen Teil des von Auerbach
erbrachten Eigenkapitals zu refinanzieren.
Bei Redaktionsschluss waren
gut 200.000 € bereits eingeworben. Die
Laufzeit ist auf 72 Monate ausgelegt. Die
Anlagestrategie bestehe darin, das Schiff
zu einem späteren Zeitpunkt über dem
Einkaufspreis zu verkaufen.
Dem Auerbach-Schiffe sollen weitere
Projekte folgen. »Seit dem Start der Plattform
sind weitere Reedereien an uns herangetreten,
die sich für das Geschäftsmodell
interessieren«, sagt Reus. »Somit
sehen wir eine große Anzahl an interessanten
Schifffahrtsprojekten, von denen
wir die attraktivsten auf die Plattform
bringen und den Investoren vorstellen
wollen.«
n
HANSA International Maritime Journal – 156. Jahrgang – 2019 – Nr. 1 29