Bilancio Individuale Banca Carige - Gruppo Banca Carige

I titoli di Classe A, B e C sono quotati alla Borsa del Lussemburgo e sono stati
interamente sottoscritti da investitori istituzionali europei; i titoli di Classe D sono stati
sottoscritti dalla Banca Carige.
Al 31/12/2011 risultano rimborsati titoli di Classe A per 460,5 milioni (Euro 463,9 milioni
dopo i rimborsi eseguiti nel mese di gennaio 2012) a fronte di un importo iniziale di
478,0 milioni.
La Banca CARIGE svolge l’attività di servicer. Gli incassi del 2011 sono stati pari a
17,3 milioni e le commissioni di servicing percepite sono risultate 0,1 milioni.
L’analisi delle performance d’incasso evidenzia un andamento regolare
dell’operazione.
c) operazione di cartolarizzazione di crediti performing – anno 2004 – Argo
Mortgage 2 S.r.l.
L’operazione ha riguardato la cessione pro soluto alla società veicolo Argo
Mortgage 2 S.r.l. (attualmente partecipata direttamente da Banca Carige per una
quota del 60%) di n.13.272 mutui ipotecari per un valore complessivo al 30 giugno
2004 di 864,5 milioni al prezzo di 925,6 milioni (di cui 61,1 milioni pari al prezzo differito
determinato mediante un meccanismo di “profit extraction” che ha tenuto conto in
particolare dell’excess spread al netto dei costi dell’operazione ad ogni data di
pagamento, della rischiosità dei crediti ceduti e delle possibili estinzioni anticipate).
A fronte di tale operazioni Argo Mortgage 2 S.r.l. ha emesso titoli per 864,4 milioni, di
cui 808,3 milioni di Classe A, 26,8 milioni di Classe B ed 29,4 milioni di Classe C,
quotati alla Borsa del Lussemburgo e ha ottenuto da Banca Carige un prestito
subordinato di 22,8 milioni che nel corso del 2009 è stato interamente rimborsato.
Al 31 dicembre 2011 risultano rimborsati titoli di Classe A per 649,9 milioni (che
aumentano a 661,8 milioni dopo i rimborsi eseguiti nel mese di gennaio 2012) a
fronte di un importo iniziale di 808,3 milioni.
Il prezzo differito complessivamente maturato a favore della Banca Carige
ammonta alla data del 31/12/2011 a 52,2 milioni. Essendo stato interamente
rimborsato il prestito subordinato nell’esercizio 2009 è iniziato il pagamento del
prezzo differito; il credito per prezzo differito da corrispondere al 31.12.2011
ammonta a 46,6 milioni.
Banca CARIGE svolge l’attività di servicer. Gli incassi del 2011 sono stati pari a 58,0
milioni e le commissioni di servicing percepite sono risultate 0,3 milioni.
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