Geschäftsbericht 2003 - E.ON - Strom und Gas - Info-Service - E.ON ...

Brief an die Aktionäre Bericht des Aufsichtsrates Wichtige Ereignisse on·top Lagebericht
128 Anhang
der Kosten der Veräußerung unter dem Restbuchwert der
Vermögenswerte, wird ein entsprechender Verlust sofort
erfasst. Der Marktwert wird auf der Grundlage der diskontierten
Einzahlungsüberschüsse des Vermögenswerts ermittelt.
Der zugrunde liegende Zinssatz wird unter Berücksichtigung
der Art des Vermögensgegenstands und der
jeweils herrschenden Marktbedingungen festgelegt. Darüber
hinaus werden vorhandene Wertgutachten und gegebenenfalls
aktuelle Schätzungen auf Basis vorliegender Angebote
herangezogen.
Liquide Mittel
Die liquiden Mittel enthalten Schecks, Kassen- und Bankguthaben
sowie bestimmte weiterveräußerbare Wertpapiere
(Available-for-Sale Securities). E.ON definiert die liquiden
Mittel mit einer originären Laufzeit von weniger als drei Monaten
als Zahlungsmittel.
Aktienorientierte Vergütungen
Die aktienorientierten Vergütungspläne werden im Konzernabschluss
der E.ON AG wie von SFAS 123 „Accounting for
Stock-Based Compensation” (SFAS 123) vorgeschrieben, in
Verbindung mit FASB Interpretation (FIN) 28 „Accounting for
Stock Appreciation Rights and Other Variable Stock Option
or Award Plans“ (FIN 28) auf Basis des inneren Wertes zum
Bilanzstichtag bilanziert. Die korrespondierenden Aufwendungen
werden erfolgswirksam erfasst.
Vermögensgegenstände und Schulden unter
US-Regulierung
Die Rechnungslegung der Versorgungsunternehmen Louisville
Gas and Electric Company und Kentucky Utilities Company
(LG&E Energy), Louisville, Kentucky/USA, die den US-Regulierungsvorschriften
unterliegen, erfolgt gemäß US-GAAP nach
den Bestimmungen des SFAS 71 „Accounting for the Effects
of Certain Types of Regulation” (SFAS 71). Danach sind
Kosten, die üblicherweise erfolgswirksam als Aufwendungen
auszuweisen sind, zu aktivieren (Vermögensgegenstände
unter US-Regulierung), da davon ausgegangen wird, dass
diese Kosten zukünftig in Form von Tarifanpassungen an die
Endkunden weitergegeben werden können. Entsprechend
werden bestimmte Gutschriften nicht als Erträge erfasst,
sondern als Rückstellungen passiviert (Schulden unter US-Regulierung).
Die tatsächliche oder erwartete Weitergabe von
Kosten und Gutschriften an Endverbraucher basiert dabei
auf spezifischen Tarifentscheidungen oder Erfahrungswerten
im Einzelfall.
Bis auf wenige Ausnahmen erzielt LG&E Energy zurzeit Rückflüsse
aus allen Vermögensgegenständen unter US-Regulierung.
Die Ausnahmen betreffen bestimmte Tarifgestaltungen,
die Rückflüsse innerhalb von zwölf Monaten vorsehen. Ferner
werden aus Vermögensgegenständen unter US-Regulierung,
die im Zusammenhang mit Zahlungsverpflichtungen
aus der Stilllegung oder Veräußerung von Gegenständen des
Sachanlagevermögens stehen, keine laufenden Rückflüsse
erzielt. Vielmehr werden diese Vermögensgegenstände mit
den zugehörigen Schulden saldiert, wenn die entsprechenden
Gegenstände des Sachanlagevermögens stillgelegt oder
veräußert werden.
Vermögensgegenstände und Schulden unter US-Regulierung
sind in den Positionen „Betriebliche Forderungen und sonstige
Vermögensgegenstände“ und „Sonstige Rückstellungen“
enthalten.
Pensionsrückstellungen
Die Pensionsrückstellungen werden aufgrund versicherungsmathematischer
Gutachten unter Anwendung des Anwartschaftsbarwertverfahrens
(Projected Unit Credit Method)
gemäß SFAS 87 „Employers’ Accounting for Pensions” (SFAS
87) und SFAS 106 „Employers’ Accounting for Postretirement
Benefits Other Than Pensions” (SFAS 106) bewertet. Die
Interpretation der „Emerging Issues Task Force“ (EITF) Issue
No. 03-4 „Determining the Classification and Benefit Attribution
Method for a Cash Balance Pension Plan“ wird für die
dort beschriebenen Pensionspläne berücksichtigt. Die erweiterten
Angabepflichten nach SFAS 132 „Employers’ Disclosures
about Pensions and Other Postretirement Benefits“
(SFAS 132 revised 2003) werden von E.ON für alle in- und
ausländischen Pensionspläne beachtet.
Sonstige Rückstellungen und Verbindlichkeiten
Sonstige Rückstellungen und Verbindlichkeiten werden zu
dem Zeitpunkt bilanziert, zu dem eine Verpflichtung gegenüber
Dritten wahrscheinlich ist und ihr Betrag feststeht oder
zuverlässig geschätzt werden kann.
SFAS 143 „Accounting for Asset Retirement Obligations“
(SFAS 143) schreibt für nach dem 15. Juni 2002 beginnende
Geschäftsjahre vor, dass der beizulegende Zeitwert (Fair
Value) einer Zahlungsverpflichtung, die aus der Stilllegung
oder Veräußerung von Sachanlagevermögen resultiert, in der
Periode zu passivieren ist, in welcher die Verpflichtung entsteht,
sofern eine zuverlässige Schätzung des Fair Value
möglich ist. Zugleich ist das entsprechende Anlagevermögen
um denselben Betrag zu erhöhen. In den Folgeperioden ist
diese Buchwerterhöhung über die voraussichtliche Restnutzungsdauer
des Anlagegutes zu amortisieren, während die
Zahlungsverpflichtung jährlich aufgezinst wird. Rückstellungen
für Stilllegungsverpflichtungen im Bereich der Kernenergie
basieren auf externen Gutachten und werden laufend