RISIKOSTYRING 2011 - Realkredit Danmark

Danske bank / RISIKostyring 2011 / Kreditrisiko41Nedskrivning på kunder i ratingkategori 11 baseres på engagementet med fradrag af nutidsværdienaf det forventede provenu fra realisation af sikkerheder og andre aktiver. Sikkerhedsværdier opgøressom skønnet realisationsværdi indenfor en tidshorisont på 6 måneder, hvorfra der trækkes et haircutpå 5-15 pct. til dækning af skønnede omkostninger ved realisation (dette haircut er en del af det generellehaircut på sikkerheder, der er beskrevet i afsnit 4.1.7 ovenfor).Nedskrivning på kunder med væsentlige økonomiske vanskeligheder (ratingkategori 10) baseres entenpå en forventning om finansiel rekonstruktion eller konkurs. I rekonstruktionsscenariet antagerkoncernen, at kunden er en ”going concern”, selv om gælden er for høj i forhold til cash-flowet. Kreditmedarbejderensbedste skøn over den gæld, som låntageren forventes at kunne servicere fremadretteti en finansiel rekonstruktion, danner grundlag for beregningen af nedskrivningen. Hvis enfinansiel rekonstruktion ikke vurderes mulig, antager kreditmedarbejderen derimod, at kunden vil gåkonkurs, og nedskrivningen baseres på engagementet med fradrag af nutidsværdien af det forventedeprovenu fra realisation af sikkerheder og andre aktiver.Koncernen kan under inkassobehandlingen fastslå, at et tab er uundgåeligt, hvorefter det pågældendelån vil blive helt eller delvis afskrevet. Hvis der efterfølgende indgås aftale om tilbagebetaling af etafskrevet lån, bogføres lånet på balancen som et nyt lån med en værdi svarende til betalingsaftalensnutidsværdi.PorteføljenedskrivningerUdlån uden objektiv indikation på værdiforringelse indgår i en porteføljemæssig vurdering af et eventueltnedskrivningsbehov. Porteføljenedskrivninger beregnes på grundlag af udlån med ensartedekreditkarakteristika, når forværringer af forventede betalingsstrømme fra gruppen er indtruffet efterudlånenes etablering, men uden at der er sket en tilpasning af kreditmarginalen. Koncernens porteføljenedskrivninger baseret på forværringer af kunders ratingklassifikation over tid (migration).Kunderne inddeles i grupper efter aktuel rating. I beregningerne indgår grupper af faciliteter, hvorratingen er forbedret.Når eksterne markedsoplysninger indikerer, at der er indtruffet en nedskrivningshændelse, registrererkoncernen en ”tidlig” nedskrivningshændelse, selv om hændelsen endnu ikke kan aflæses iratings. Tidlige nedskrivningshændelser angiver en forventning om en ratingændring på grund afforværrede markedsforhold i en branche. Indtræffer nedjusteringen ikke som forventet, tilbageføresnedskrivningen.Porteføljenedskrivninger beregnes som forskellen mellem de bogførte udlån i porteføljen og nutidsværdienaf forventede fremtidige pengestrømme. I henhold til princippet om amortiseret kostpris kanværdien af en portefølje ikke overstige værdien af det oprindeligt indregnede beløb med fradrag aftilbagebetalinger i perioden fra den oprindelige indregning til balancedatoen. Porteføljenedskrivningerberegnes af Koncernkredit.4.1.9 Kunder i default og overtagne aktiverKoncernen foretager særskilt registrering for de kunder, som er i default (ratingkategori 11).En default i en gruppe af nærtstående kunder vil føre til en konkret vurdering af, om alle kunder i dennærtstående gruppe skal defaultregistreres.Når ubevilgede overtræk eller restancer opstår for privatkunder, oprettes en sag hos kundens rådgiver,der vurderer, hvorvidt overtrækket eller restancen kan accepteres. Vurderes overtræk ellerrestancer at være uacceptable, indledes en rykkerprocedure, der kan medføre, at tilgodehavendetovergives til retslig inkasso i det pågældende land inden 90 dage efter kravets opståen.Overtagne aktiverKoncernen har som udgangspunkt intet ønske om at overtage aktiver. For kunder med tegn på misligholdelsevil koncernen indledningsvist søge løsningsmuligheder, der kan afhjælpe kundens økonomiskesituation, herunder eksempelvis omlægning af kundens økonomi og finansieringsforhold.Såfremt det ikke er muligt at afhjælpe kundens økonomiske situation, vurderes det hvorvidt, kundensaktiv skal tvangsrealiseres, eller om aktivet på sigt skønnes at kunne indbringe et større nettoprovenu.