Bilancio 2007 - Italcementi Group

Esercizio 2007
Presentazione 6
Bilancio Consolidato Italcementi S.p.A. Relazione del C.d.a. sulla gestione 24
Bilancio Italcementi S.p.A. Bilancio Consolidato 76
Parte straordinaria 326
Composizione dell’indebitamento finanziario netto
(milioni di euro) 31.12.2007 31.12.2006
Impieghi monetari e finanziari a breve termine (458,9) (387,6)
Debiti finanziari a breve termine 647,8 479,4
Attività finanziarie a medio / lungo termine (30,4) (20,8)
Debiti finanziari a breve / lungo termine 2.259,8 2.139,3
Indebitamento finanziario netto 2.418,2 2.210,3
L’indebitamento finanziario netto al 31 dicembre 2007, pari a 2.418,2 milioni di euro, è
aumentato di 207,9 milioni di euro rispetto a fine 2006 (la composizione della “Posizione
finanziaria netta” è illustrata nella specifica sezione delle note).
L’indebitamento finanziario netto include i dati relativi al gruppo Calcestruzzi, noti al 30
settembre 2007.
I flussi finanziari originati dalla gestione e dalla cessione di crediti commerciali (935,0
milioni di euro rispetto a 890,5 milioni di euro nel 2006) hanno permesso di soddisfare solo
parzialmente gli elevati investimenti del periodo.
Indici finanziari
(Valori assoluti in milioni di euro)
31.12.2007
31.12.2006
Indebitamento finanziario netto 2.418,2 2.210,3
Patrimonio netto consolidato 4.760,5 4.660,2
"Gearing"%
50,8
47,4
Indebitamento finanziario netto 2.418,2 2.210,3
Mol corrente 1.403,9 1.446,9
"Leverage"
1,70
2007
1,5
2006
Mol corrente 1.403,9 1.446,9
Oneri finanziari netti 119,4 105,4
"Coverage" 11,8
13,7
Il leverage e il coverage sono stati calcolati su dati di conto economico anno mobile.
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