Corio jaarverslag 2007 - Beursgorilla

Personeelsregelingen
(I) Beschikbare-premieregeling
Verplichtingen uit hoofde van bijdragen aan beschikbare-premieregelingen worden op het moment dat deze zich voordoen ten laste van
de winst- en verliesrekening gebracht.
(II) Toegezegde pensioenregelingen
De nettoverplichtingen van de Groep uit hoofde van toegezegde pensioenregelingen worden voor iedere regeling apart berekend.
Hiertoe wordt een raming gemaakt van het bedrag aan toekomstige pensioenaanspraken die de werknemers hebben opgebouwd op
grond van hun werkzaamheden in de huidige en toekomstige periode(s). Deze pensioenaanspraak wordt verdisconteerd teneinde de
contante waarde te bepalen en de reële waarde van fondsbeleggingen wordt hierop in mindering gebracht. Bij de bepaling van de reële
waarde van de fondsbeleggingen wordt rekening gehouden met nog niet geamortiseerde actuariële resultaten. De disconteringsvoet is
het op de balansdatum geldende rendement op obligaties met een AA-kredietstatus en een looptijd die overeenkomt met de looptijd van
de verplichtingen onder deze regelingen. De berekening wordt verricht door een gekwalificeerde actuaris die de methode op basis van
opgebouwde rechten (‘projected unit credit method’) toepast.
Bij de berekening van de verplichtingen van de Vennootschap ter zake van een regeling wordt, voor zover cumulatieve niet-gerealiseerde
actuariële winsten of verliezen meer bedragen dan tien procent van de huidige waarde van de toegezegde pensioenverplichting of de
marktwaarde van de fondsbeleggingen, waarbij de hoogste waarde van toepassing is, dat deel verwerkt in de resultatenrekening over
de verwachte gemiddelde werkzame levens van de werknemers die deelnemen aan de regeling. Verder worden de actuariële winsten of
verliezen niet verwerkt.
Indien uit deze actuariële berekening een bate voor de Groep voortvloeit, is de boekwinst beperkt tot het nettototaal van alle nietgerealiseerde
actuariële verliezen en backservicekosten en van de contante waarde van toekomstige restituties uit de regeling of
toekomstige premiereducties bij de regeling.
Voorzieningen
Een voorziening wordt op de balans opgenomen indien de Groep een in rechte afdwingbare of feitelijke verplichting heeft als gevolg van
een gebeurtenis in het verleden. Daarbij is het waarschijnlijk dat een uitstroom van middelen noodzakelijk zal zijn om de verplichting na
te komen. Indien de verplichting materieel is, wordt de omvang van de voorziening bepaald door de verwachte toekomstige cashflows te
verdisconteren tegen de brutodisconteringsvoet (voor aftrek van belastingen) die de huidige marktverwachtingen weerspiegelt omtrent de
tijdswaarde van geld en (indien van toepassing) de specifieke risico’s van de verplichting.
Overig passiva
Handelscrediteuren en overige te betalen posten worden gewaardeerd tegen geamortiseerde kostprijs.
Huuropbrengsten
Huuropbrengsten van beleggingen in vastgoed onder operationele-leaseovereenkomsten worden op lineaire basis over de looptijd van
de leaseovereenkomst ten gunste van de winst- en verliesrekening gebracht. Lease-incentives die door de Groep aan haar huurders zijn
toegekend, worden verwerkt als integraal onderdeel van de totale huuropbrengsten.
Service-, exploitatie- en beheerskosten
Servicekosten voor servicecontracten met derden worden doorbelast aan huurders. De servicekosten met betrekking tot leegstand worden
direct ten laste van het resultaat gebracht. Servicekosten hebben met name betrekking op gas, water en licht, schoonmaak en bewaking.
Onder exploitatiekosten zijn opgenomen de kosten die rechtstreeks aan de exploitatie van vastgoedobjecten kunnen worden toegerekend,
exclusief de kosten die worden doorbelast aan huurders. Het betreft hier met name belastingen, verzekeringen, erfpacht, onderhoud
en advieskosten. Deze kosten worden ten laste van het resultaat gebracht wanneer ze zich voordoen. Beheerskosten zijn kosten die niet
rechtstreeks aan de exploitatie van vastgoedobjecten kunnen worden toegerekend (dit zijn onder andere salariskosten van personeel dat
niet direct betrokken is bij de exploitatie van vastgoedobjecten, kantoorkosten, adviseurs-, taxatie- en accountantskosten en noterings- en
promotiekosten).
Financieringslasten/-baten
Financieringslasten hebben betrekking op de verschuldigde rente op uitstaande schulden (berekend op basis van de effectieve
rentemethode), lasten uit hoofde van afdekkingsinstrumenten die in de winst- en verliesrekening worden verantwoord en
overige financieringskosten. De financieringsbaten bestaan uit geactiveerde rente, rente-inkomsten en baten uit hoofde van
afdekkingsinstrumenten die in de winst- en verliesrekening worden verantwoord. Rente-inkomsten worden op het moment dat deze zich
voordoen verantwoord in de winst- en verliesrekening. Valutakoerswinsten en -verliezen worden gesaldeerd verantwoord.
Dividendinkomsten
Dividendinkomsten worden in de winst- en verliesrekening verantwoord op de dag dat het dividendrecht gedeclareerd wordt.
140