Vennootschappelijke jaarrekening Vennootschappelijke balans (voor winstverdeling) (€ mln) Toelichting <strong>2007</strong> 2006 Financiële vaste activa 1 4.771,5 4.433,0 Totaal vaste activa 4.771,5 4.433,0 Vlottende activa 2 17,6 48,4 Totaal activa 4.789,1 4.481,4 Eigen vermogen Geplaatst kapitaal 672,5 672,5 Agioreserve 903,0 903,0 Overige reserves 1.448,8 941,5 Nettowinst 801,5 640,7 Totaal eigen vermogen 3 3.825,8 3.157,7 Langlopende leningen 508,6 527,8 Kortlopende leningen 44,0 46,5 Totaal leningen 4 552,6 574,3 Overige passiva 5 410,7 749,4 Totaal eigen vermogen en passiva 4.789,1 4.481,4 Vennootschappelijke winst- en verliesrekening (€ mln) Toelichting <strong>2007</strong> 2006 Resultaat Vennootschap -44,2 -42,4 Resultaat groepsondernemingen na belastingen 1 757,8 650,0 Resultaat geassocieerde deelnemingen na belastingen 1 87,9 33,1 Nettowinst 801,5 640,7 160
Toelichting bij de vennootschappelijke jaarrekening De vennootschappelijke cijfers maken deel uit van de jaarrekening van <strong>Corio</strong> N.V. (hierna ‘<strong>Corio</strong>’ of de Vennootschap) voor <strong>2007</strong>. De gepresenteerde vennootschappelijke cijfers zijn in overeenstemming met Boek 2, titel 9 BW. Onder verwijzing naar de vennootschappelijke jaarrekening van <strong>Corio</strong>, is gebruikgemaakt van de vrijstelling op grond van artikel 402, Boek 2, BW. De jaarrekening is opgesteld in overeenstemming met de Wet op het financieel toezicht <strong>2007</strong>. Uitgangspunten voor de waardering van activa en passiva en de bepaling van het resultaat Om de uitgangspunten voor verwerking en waardering van activa en passiva en bepaling van het resultaat voor haar vennootschappelijke jaarrekeningen vast te stellen, maakt <strong>Corio</strong> gebruik van de optie geboden in artikel 362 (8), Boek 2, BW. Dat betekent dat de uitgangspunten voor verwerking en waardering van activa en passiva en bepaling van het resultaat (hierna de principes voor verwerking en waardering) van de afzonderlijke jaarrekeningen van <strong>Corio</strong> dezelfde zijn als zijn toegepast voor de geconsolideerde cijfers. Deelnemingen waarin invloed van betekenis wordt uitgeoefend, worden gewaardeerd op basis van de ‘equitymethode’. Deze geconsolideerde cijfers zijn opgesteld in overeenstemming met de normen vastgesteld door de International Accounting Standards Board en aanvaard door de Europese Unie (EU) (gezamenlijk genoemd: ‘EU-IFRS’). Zie bladzijden 136 tot en met 141 voor een beschrijving van deze uitgangspunten. Het aandeel in het resultaat van de deelnemingen bestaat uit het aandeel van <strong>Corio</strong> in het resultaat van deze deelnemingen. Resultaten op transacties waarbij activa en passiva tussen <strong>Corio</strong> en haar deelnemingen en tussen de deelnemingen onderling zijn overgedragen, zijn niet opgenomen voor zover deze als ongerealiseerd kunnen worden beschouwd. Uitgangspunten waardering en bepaling resultaten De uitgangspunten voor waardering en bepaling van de resultaten zijn dezelfde als die zijn toegepast op de geconsolideerde cijfers in dit verslag. Beleggingen in groepsondernemingen worden gewaardeerd tegen ‘equitymethode’, onder toepassing van de bovengenoemde uitgangspunten. 1 – Financiële vaste activa (€ mln) <strong>2007</strong> 2006 Groepsondernemingen 4.481,1 4,197,5 Geassocieerde deelnemingen 244,1 192,8 Overige investeringen 6,2 6,1 Beleggingen in vastgoed 28,7 25,2 Vorderingen op groepsmaatschappijen 11,4 11,4 4.771,5 4.433,0 Groepsondernemingen (€ mln) <strong>2007</strong> 2006 Per 1 januari 4.197,5 3,774,4 Ontvangen dividenden -525,0 -1,475,5 Kapitaalstortingen 15,0 1,245,2 Directe vermogensmutaties 35,8 3,4 Resultaat uit groepsondernemingen 757,8 650,0 Per 31 december 4.481,1 4.197,5 Geassocieerde deelnemingen (€ mln) <strong>2007</strong> 2006 Per 1 januari 192,8 202,2 Ontvangen dividenden -16,4 -21,5 Afdekkingsresultaat -14,9 -16,4 Omrekeningsresultaat -5,3 -4,6 Resultaat uit deelnemingen 87,9 33,1 Per 31 december 244,1 192,8 De volgende entiteiten zijn juridisch eigenaar van aandelen van Akmerkez GYO A.S.: Bocan B.V. (7,7%), Bresta B.V. (7,9%), <strong>Corio</strong> N.V. (8,5%), <strong>Corio</strong> Real Estate España S.A. (