Reporte Anual que se presenta de acuerdo con las disposiciones ...

Como se menciona en la Nota 3, la Institución recibió autorización de la Comisión para aplicar un modelo
interno de calificación de tarjeta crédito, por lo que en 2009 reconoció una estimación preventiva para riesgos
crediticios con cargo al resultado de ejercicios anteriores por $1,323. Por otro lado, durante diciembre de
2010, la Institución solicitó a la Comisión autorización para la utilización de nuevos parámetros de
calificación de cartera crediticia de consumo revolvente, con el objeto de aplicarlos en el cálculo de pérdida
esperada y del requerimiento de capital por su exposición al riesgo de crédito.
Al 31 de diciembre de 2010 y 2009, la estimación preventiva para riesgos crediticios representa el 174.22 % y
136.06%, respectivamente de la cartera vencida.
Movimientos de la estimación preventiva para riesgos crediticios - A continuación se muestra un análisis de
las estimaciones preventivas para riesgos crediticios:
2010 2009
Saldo al inicio del año $ 26,991 $ 25,560
Estimaciones cargadas a resultados del ejercicio 19,626 27,255
Estimaciones cargadas al resultado de ejercicios anteriores - 1,323
Aplicación reserva de cartera hipotecaria tipo FOVI - (176)
Aplicaciones y castigos del ejercicio (21,606) (27,105)
Venta de cartera - (379)
Efecto cambiario 117 513
Saldo al final del año $ 25,128 $ 26,991
13. Operaciones de bursatilización
Bursatilizaciones de cartera hipotecaria -
La Institución ha efectuado emisiones de certificados bursátiles (CB), formalizadas de manera general
mediante los siguientes contratos:
– Contrato de Cesión-
Este contrato es celebrado entre BBVA Bancomer, S.A., (Cedente), Banco Invex, S.A., (Cesionario) y
Monex Casa de Bolsa, S.A. de C. V., (Representante Común), con la finalidad de ceder, por parte del
Cedente, cartera vigente al Fideicomiso Irrevocable de Emisión de Certificados Bursátiles Fiduciarios
(los Certificados Bursátiles), libre de todo gravamen y sin reserva ni limitación de dominio alguno,
junto con todos los frutos, productos y accesorios que les correspondan. Cabe señalar que el Cedente
es responsable sólo por las declaraciones incluidas en dicho contrato, por lo que el incumplimiento de
cualquiera de las declaraciones sólo dará lugar a que el Cedente reemplace él o los créditos no
elegibles o reembolse en efectivo la parte proporcional de la contraprestación, por lo que el Cedente no
asume obligación alguna respecto de los créditos hipotecarios. Asimismo, se acordó como
contraprestación el derecho a recibir el monto total obtenido en la colocación de los Certificados
Bursátiles, menos los gastos de emisión correspondientes.
– Contrato de Fideicomiso Irrevocable de Emisión de Certificados Bursátiles Fiduciarios
Este contrato es celebrado entre BBVA Bancomer S.A., (Fideicomitente y Fideicomisario en Último
Lugar), Banco Invex, S.A., (Fiduciario), y Monex Casa de Bolsa, S.A. de C. V., (Representante
Común) en el cual se estipula que la finalidad del Fideicomiso es la adquisición de los Créditos
Hipotecarios, libres de todo gravamen y sin reserva ni limitación de dominio alguno en términos del
Contrato de Cesión, para la Emisión de Certificados Bursátiles, mismos que contarán con dichos
créditos hipotecarios como fuente de pago y su posterior colocación entre el gran público inversionista;
en tanto el Fiduciario tendrá todas aquellas facultades y obligaciones que sean necesarias para la
consecución de dicha finalidad.
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