Management et gestion des unités commerciales - Editions Bréal

Travail individualiséPostes à modifier Montant ContrepartieLes amortissements et les provisionsdisparaissent de l’actif.Le stock outil passe dans les emploisstables.RésultatLes emprunts sont ventilés :- à moins d’un an- à plus d’un an (2 437 - 300)3 435500-113002 137Augmentent les capitaux propres.Cette somme est enlevée du stock qui reste à l’actifcirculant.Il devient report à nouveau.Passif circulantRessources stables Bilan fonctionnel.ActifPassifEmplois stablesRessources stablesTerrains100 Capitaux propresConstructionsMatériel industrielMatériel de transportStocks outil1 6203 0052 288500Capital socialRéservesReport à nouveauAmortissementsProvisions1 5602 619-113 249186 Dettes à plus d’un anEmprunt à plus d’un an2 137Total 7 513 Total 9 740Actif circulantPassif circulantStocks et en coursCréances clientsÉtat (crédit TVA)Disponibilités7 57216 24751119Emprunts (moins d’un an)Dettes fournisseursPersonnel rémunérations duesDettes fiscales et socialesDécouvert bancaire30011 9733 6715 685133Total 23 989 Total 21 762Total général 31 502 Total général 31 502 Fonds de roulement : 9 740 - 7 513 = 2 227 Il est positif.Ratio Calcul = CommentaireEndettement 2 137< 1 :7 603 0,28 Bon ratio.Financement propre 7 603Plus proche de 1 que de 0 :9 740 0,78 L’entreprise est relativement indépendanteFinancement desimmobilisations9 7407 513 1,3Les investissements sont financés par des ressourcesstables.Solvabilité générale 31 50223 899 1,3> 1 :L’indépendance est confirmée.Trésorerie immédiate 11921 762 0,005C’est ici que se situe le problème de cette entreprise :elle manque de trésorerie.Trésorerie à échéance 23 98921762 1,1> 1 :La solvabilité globale est bonneSur l’ensemble, ce fabricant pourrait être agréé. Cependant la trésorerie immédiate est un obstacle car les délaishabituels de règlement de la centrale vont encore l’aggraver. Il serait nécessaire de sensibiliser cette entreprise àun suivi client beaucoup plus strict car les créances clients sont très déséquilibrées par rapport aux dettesfournisseurs.86