reglamentacion y supervision instituciones de microfinanciamiento

Reglamentacion y Supervision Estudios de Casosobre todos los bancos. El gobierno puede tentarse a imponer límites sobre las tasas de interés uotras restricciones para asegurarse que las IMFs no tomen ventaja de sus miembros. En contraste,una ONG puede funcionar con relativa independencia de la autoridad del gobierno en tanto cumplacon los requisitos legales de su status legal y observe los requisitos de la Oficina de la ONG pararecibir fondos de donantes del exterior. En otros países las IMFs reglamentadas se han protegido así mismas de la interferencia del gobierno reuniendo directores o accionistas con impecablescredenciales políticas y cívicas o con credibilidad internacional para proteger la organización deinecesaria intervención del gobierno.Mantener acceso a la ONG y a la fuente del mercado de financiamiento: La principal desventajade convertirse en un banco comercial es la pérdida del status de ONG y del correspondiente acceso afinanciamiento subsidiado o a donaciones. La principal institución financiera en Bangladesh PKSF,puede prestar solamente a las ONGs. 34 Las IMFs únicamente querrán hacer este cambio si estánseguras de que podrán lograr autosuficiencia financiera y ganar en cambio algunos beneficiossignificativos (por ejemplo, acceso a depósitos de personas que no son miembros o la capacidad deemitir bonos garantizados por el Gobierno). En Kenya, por ejemplo, K-Rep Bank LTD. dirigirátodas las operaciones de ahorro y crédito bajo una licencia bancaria comercial y la ONGsobreviviente continuará con actividades financiadas por donaciones. En Bangladesh las IMFsnecesitarían separar sus programas de servicios financieros de sus actividades no financieras ytratarlas como organizaciones separadas pero coordinadas, aun si los programas no financierosreciben un subsidio.Los costos y beneficios del cumplimiento reglamentario: Las IMFs pagan un alto costo alcumplir con los requisitos de supervisión de Bangladesh Bank o de otras entidades del gobierno.Esto es debido, en parte, a un razonable temor de que el exceso de reglamentación podría paralizaral sector financiero semiformal. Sin embargo, de inmediato se incurre en costos al cumplir con losinformes al gobierno y estos resultan marginales una vez que los sistemas están listos para producirla información requerida tanto mensual como trimestralmente. Los beneficios a largo plazo devigilancia reglamentaria incluyen:• Responsabilidad hacia un tercero para supervisión prudente, incluyendo informaciónfinanciera sistemática, sistemas de información gerencial adecuados y otras medidas;• Vigilancia objetiva para alguien que está menos absorbido en la misión de desarrollo ycentrado en la salud general de la institución financiera; y• Requisitos de aprobación antes de que se lleven a cabo cambios mayores de estrategia o deadministración, imponiendo una influencia moderada.Sin embargo, una vigilancia estructurada y ejecutada puede, pobremente, imponer altos costos ypocos beneficios. Es esencial un marco apropiado y administrado cuidadosamente y con manosuave. Si bien las IMFs reglamentadas deben recibir una revisión no menos rigurosa que otrasinstituciones financieras, debe llevarse a cabo una prudente supervisión por quienes estánfamiliarizados con la especial misión de una IMF y la forma en que ésta mitiga los riesgos de maneradiferente de otros prestatarios. Esta es una preocupación significativa en Bangladesh, dada la actualcapacidad del Banco Central y su enfoque contínuo hacia las reformas del sector formal.34 Esto es en contraste con COFIDE (Corporación Financiera de Desarrollo), la principal instituciónfinanciera del Perú, la cual solamente puede prestar a instituciones financieras reglamentadas. Estarestricción en los préstamos de COFIDE fue la motivación principal que apoyó la creación de la categoríaEDPYME (Entidades de desarrollo para la pequeña y microempresa).29