reglamentacion y supervision instituciones de microfinanciamiento

La Red de MicroFinanzaspuede tomar hasta dos años para llegar a cubrir los costos de operación de una sucursal a tiempocompleto con horas conventionales y con su propia capacidad de contabilidad.Para BancoSol, no hay razón para abrir más oficinas sucursales sin haber logrado el punto sinpérdidas ni ganancias. BancoSol ha propuesto dos opciones para vencer este dilema: la primera esla autorización para abrir micro-oficinas que funcionen a un horario de medio tiempo, concontabilidad y operaciones centralizadas en una sucursal más grande, cercana a la nueva. Estanueva oficina estaría permitida de aceptar solicitures de préstamo y desembolzar préstamos, aceptarpagos de préstamos, abrir cuentas de ahorro, recibir depósitos, devolver depósitos y cancelar cuentasde depósito. La otra opción comprende también abrir una pequeña oficina con horario de mediotiempo y con todas las funciones que se acaba de mencionar con la excepción de que estaríaprohibida de aceptar pagos de préstamos y de abrir cuentas de ahorro. También sus operaciones decontabilidad estarían en la sucursal más cercana y su horario sería determinado por la oficinasucursal.Acceso a Fuentes Adicionales de CapitalPuesto que la principal motivación en que se basa la formación de un banco comercial es lainabilidad de la ONG en financiar su propio crecimiento, esta sección trata, brevemente, acerca deléxito de BancoSol en tener acceso a los mercados de capital.Movilización de AhorrosBancoSol comenzó su programa de ahorros en 1992 a tiempo que comenzaba sus operaciones. Seplanearon cuatro etapas: proyecto piloto, expansión, consolidación y penetración en el mercado. Elproyecto piloto probó tres productos: una cuenta de ahorros líquida, una cuenta de ahorro y cheque(money market) y una cuenta de depósitos a plazo fijo. Cada una de las dos primeras cuentas estádisponible tanto en pesos bolivianos como en dólares. Las cuentas a plazo fijo son disponiblessolamente en dólares. En 1995 BancoSol expandió su programa de ahorros de dos a docesucursales. La historia de la movilización de ahorros en BancoSol se presenta en el Cuadro 10.Cuadro 10: Historia de la Movilización de Ahorros de BancoSol (en millones de US$)IndicadoresJunio1996Diciembre1995Febrero1995Agosto1994Septiembre1993Cartera ActivaTotal de Ahorros% de la Cartera Financiadapor Ahorros$35.0$8.725%$33.7$7.121%$26.3$6.022%$26.0$4.919%13.5$2.619%El proceso de poner en práctica servicios de ahorro voluntario ha tenido que vencer el desafío quecrea el programa de ahorro forzoso de PRODEM, que requiere que los clientes depositen unporcentaje de sus préstamos creando un saldo compensatorio para la institución. Este mecanismoresultó ligado a la capacidad del cliente de recibir crédito. Si bien se eliminó este requisito, no todoslos clientes comprendieron la diferencia entre ahorro forzoso y voluntario.Otras Fuentes de CapitalLa posición de BancoSol como de todo banco, en obtener fuentes extranjeras de capital, cambiófundamentalmente. En 1994 BancoSol colocó con éxito su primer Certificado de Depósito (CD) enel mercado de capital de EE.UU. con la compañía de Administración de Inversiones Scudder,56