reglamentacion y supervision instituciones de microfinanciamiento

Reglamentacion y Supervision Estudios de Caso(2) Una cooperativa de crédito sólo puede recibir depósitos del público y al hacerlo, ingresa en el sistema fiannciero si ha financiado el capitalrequerido y solicita autorización especial de la superintendencia de Bancos. Al presente, ninguna cooperativa de crédito ha logrado el capitalrequerido, sin embargo, hay numerosas cooperativas pequeñas clausuradas, agrupadas en federaciones.(3) Las Cajas Municipales, Cajas Rurales y las EDPYMEs están en condiciones de ampliar su autoridad operativa con mayorcapitalización. En términos de depósitos, con US$1.4 millones, una institución puede ofrecer libretas de ahorro, depósitos a plazo ypréstamos internacionales; con US$2.8 millones, puede ofrecer cuentas corrientes sin ofrecer protección contra sobregiros; con US$5.6millones, una institución tiene la completa autoridad operativa de un banco múltiple.(4) Reglamentación pendiente por la Superintendencia de Bancos.Restricciones Legales en el Sistema FinancieroLey de Usura: Si bien en un tiempo existió una ley de usura, ésta fue suprimida hace algunos años.Al presente, existe total libertad de fijar los tipos de interés a niveles necesarios para cubrir costos.Negocios Inscritos: Las instituciones financieras tienen que prestar a negocios debidamenteinscritos. En el caso de micronegocios, los contratos por servicios financieros se realizan con eldueño del negocio como un préstamo personal e individual, en vez de un préstamo a un negocio. 66Impuesto sobre Ventas: Si bien no hay una reglamentación formal que prohiba a las institucionesfinancieras a hacer préstamos a los negocios que no cargan impuestos sobre ventas, la clasificacióndel riesgo de tales activos es tan alta que no es, financieramente, viable. En cambio, existe unsistema simplificado de impuestos sobre ventas que pueden utilizar los microempresarios y de estamanera tener acceso al crédito.Requisitos Institucionales: Las Cajas Rurales y las EDPYMEs deben organizarse comosociedades anónimas y por lo tanto, pertenecen, fundamentalmente, al sector privado. Las CajasMunicipales: Si bien creadas como instituciones de propiedad municipal ahora deben convertirse encorporaciones en el plazo de un año, conforme establece la Ley de Bancos de 1996.Restricciones de Dividendo: Las restricciones son las mismas que para todas las institucionesfinancieras y requieren que antes de distribuír dividendos, una institución debe mantener los nivelesmínimos de activos y provisiones adecuadas para pérdida por préstamos.Restricciones para Préstamos a Partes Relacionadas: El total de préstamos de una instituciónfinanciera (y microfinanciera) a partes relacionadas no puede exceder del 7% del activo netoefectivo. Este total incluye a los accionistas con más del 4% de propiedad directa o indirecta en lainstitución. El total de préstamos a los directores y empleados de la institución no puede exceder del7% del capital reglamentario de la institución que presta. No pueden otorgarse condicionespreferenciales que no estén a disposición de otros clientes.Oficinas Reguladoras del Sistema FinancieroLa principal oficina reguladora es la Superintendencia de Bancos y Seguros o SBS. La SBS creadaen 1931 está a cargo de reglamentar las operaciones y actividades de los bancos y de todas las otrasinstituciones financieras. La constitución y las leyes de Perú proporcionan total autonomía a laSBS.El Banco Central de Perú fue establecido en 1920. Con excepción de la década de 1980, cuandoestuvo muy burocratizado, el Banco Central cumple el típico mandato de establecer la políticamonetaria y emitir la moneda. La principal función del Banco Central en reglamentar los bancos yotras instituciones financieras es administrar y vigilar las normas que gobiernan los requisitos de66 El gobierno de Fujimori comenzó, recientemente, a presionar a las empresas informales para que seincriban. Un creciente porcentaje de estas empresas informales da cumplimiento.73