reglamentacion y supervision instituciones de microfinanciamiento

La Red de MicroFinanzasPERURachel RockDesde 1980, cuando las Cajas Municipales de Ahorro y Crédito (CMAC) fueron creadas, el sistemafinanciero de Perú tenía un marco legal reglamentario destinado a proporcionar servicios financierosa los sectores de bajos ingresos de la población. El sector de la microempresa no era, inicialmente,un objetivo definido para los servicios de las CMACs. Sin embargo, a principios de la década de1990, habían cambiado muchos factores. En primer lugar, había una creciente aceptación a laefectividad de la microfinanza en aliviar la pobreza. En segundo lugar, el gobierno de AlbertoFujimori puso en vigor una serie de cambios estructurales que liberalizaron el sector financiero. ElGobierno incluyó, específicamente, al sector de la microempresa como el propósito de sus planespara promover el crecimiento económico. En tercer lugar, se hicieron disponibles fondos externospara canalizarlos al sector de la microempresa como resultado de la liberación financiera.Asímismo, a principios de la década de 1990, se crearon dos marcos legales adicionales para llegar alos sectores de pequeños negocios y a la microempresa: La Caja Rural de Ahorro y Crédito(CRAC) y la Entidad de Desarrollo para la Pequeña y Microempresa (EDPYME). El marco deCRAC fue diseñado para llegar a los sectores rurales de pequeños negocios y microempresa, entanto que el marco de EDPYME fue creado para atraer IMFs ONGs no reglamentadas hacia elsector financiero formal. 57Después de esbozar, brevemente, el contexto económico del Perú, este capítulo trata sobre la ampliaestructura del sistema financiero del Perú, de la experiencia de las Cajas Municipales y de lasprimeras experiencias con las Cajas Rurales y las EDPYMEs. 58Contexto EconómicoPerú es una de las más pobres naciones de Sud América, con un gran porcentaje de su población deherencia indígena. Su sociedad ha estado plagada de violentos movimientos de la guerrilla, el másconocido es El Sendero Luminoso, que ha aprovechado el hondo descontento de los campecinos debajos ingresos, aislados en las regiones montañosas del país. En el Perú el 48 por ciento de lapoblación económicamente activa trabaja en empresas que proveen empleo para cuatro o menospersonas. 59 Estas empresas no han tenido, históricamente, acceso al crédito del sistema financieroformal. Como resultado de la densidad de demanda de servicios financieros por losmicroempresarios combinado con la falta de suministro, ninguna organización de gobierno hallenado el vacío como ha sucedido en países no desarrollados similares en todo el mundo. En 199657 Está en proceso la creación de un banco comercial del sector privado dedicado a la microfinanza que sellamará MiBanco. Se espera que las operaciones comiencen a principios de 1998. Asímismo, han ocurridovarios cambios en la Superintendencia de Bancos, siendo el más significativo el reciente cambio deliderazgo.58 Una gran proporción de este estudio de casos fue completada por Shari Berenbach. Otras personas quecontribuyeron con sus conocimientos y editando este capítulo son Harald Huttenrauch (IDB); JacintaHamann (COFIDE) y Todd Farrington.59 Lepp 1996. “Financial Products for MSEs – the Municipal Savings & Loan Banks of Perú” SmallEnterprise Development, vol.7, Nº2, junio de 1996.70