reglamentacion y supervision instituciones de microfinanciamiento

Reglamentacion y Supervision Estudios de CasoKENYAJanney Carpenter, Kimanthi Mutua y Henry Oloo OketchEn 1997 la organización de microcrédito más grande de Kenya convierte sus operaciones de créditoen un banco comercial, K-Rep Ltd. 81 K-Rep, ONG está dando estos pasos para ganar la facultad deaceptar depósitos, de usarlos como fuente de capital para préstamos y de proporcionar serviciosfiancieros a un mercado más amplio, centrándose, sin embargo, en comunidades de bajos ingresos.K-Rep Bank Ltd. será autorizado, formalmente, como institución financiera, en conformidad contodas las disposiciones y reglamentaciones relativas a la banca. El Banco Central de Kenya (CBK)ha apoyado en principio esta iniciativa y ha invertido tiempo y dinero para comprender lasinstituciones de microcrédito. Como resultado del proceso de transición de K-Rep, el Banco Centralconsidera al presente si sería apropiada alguna forma de vigilancia y supervisión a las IMFs nobancarias.Este capítulo enfoca (i) el diseño de K-Rep Ltd. y como encaja en las reglamentaciones bancariasexistentes y en el marco de supervisión y (ii) los asuntos y desafíos que enfrenta K-Rep a medida queplanea y ejecuta esta transición hacia un banco comercial.Contexto: Los Sectores Financieros Formal y Semiformal en KenyaEl sistema financiero de Kenya ha pasado por significativa reforma desde 1990, como parte de latransición de una economía planeada a una economía de mercado. 82 En este proceso, el BancoCentral se volvió, políticamente, independiente del gobierno y los marcos regulatorios y supervisorespara las instituciones bancarias y las financieras no bancarias fueron revisados para reflejar losestándares bancarios internacionales. 83El Sector FormalVarios hitos recientes en la reforma bancaria han reforzado el compromiso de Kenya con unaeconomía de mercado y la independencia del CBK de parte del Ministerio de Finanzas y delgobierno. En 1991, se abolieron los controles de tasa de interés. En 1993, se abrogaron loscontroles y reglamentaciones de moneda extranjera. En 1994 y 1995, se introdujeron nuevas normasrelativas a los tipos legales de instituciones bancarias y a los criterios para establecerlas. Estasnuevas normas se centran en rglamentaciones preventivas y protectivas, incluyendo altos estándaresde la condición financiera de una institución, de la calidad gerencial, de la adecuación de capital y delas ganancias en perspectiva, así como de la conveniencia y necesidades del área geográfica que seatenderá.81 Este estudio de caso fue completado con la ayuda de Menjistu Alemyehu de la Corporación FinancieraInternacional. A julio de 1997, K-Rep Limited era una entidad legalmente reconocida y había solicitadolicencia bancaria; K-Rep espera que el banco entre en operaciones en la segunda mitad de 1977.82 A junio de 1997, la tasa de los bonos del Tesoro a noventa días era 19.5%, la inflación era 8.8% anual yel tipo de cambio de US$ era de 56 shillings de Kenya.83 Incluyen los acuerdos de Basilea que especifican las tasas mínimas de riesgo entre activos y capital.87