CAPITOLO PRIMO

sovraffollamento, oltre a determinare una sproporzione rispetto alle esigenze della
economia reale, avrebbe favorito una elevata competitività tra le imprese e, di qui, il
ricorso a quelle pratiche che furono alla base di molte dei disastri bancari, tra le
quali l’aumento del tasso di interesse e, quindi, della rischiosità degli impieghi.
La obbligatorietà, per le sole aziende di credito che raccogliessero depositi, della
costituzione di una riserva ordinaria, mediante destinazione di almeno un decimo
degli utili annuali, sino a che questa avesse raggiunto il 40% del capitale, ancora
forniva la garanzia di una sufficiente consistenza patrimoniale, e, peraltro, estese la
previsione contenuta nell’art. 182 c. comm., a tutte le aziende di credito a
prescindere dalla forma e dal tipo adottato, raddoppiando la percentuale annua
degli utili ad essa da destinarsi ed il suo ammontare minimo. Allo scopo di impedire
la “corsa” alla raccolta dei depositi e la sovraesposizione della banca, si impose un
vincolo oggettivo anche con riguardo al rapporto minimo che doveva sussistere tra
l’ammontare del patrimonio dell’azienda di credito e l’importo dei depositi
comunque costituiti, rispetto al quale il patrimonio non poteva essere inferiore ad
un ventesimo 13 .
Infine, sia per gli istituti sia per le aziende di credito, era fatto divieto, salva la
concessione di eventuali deroghe, di accordare ad uno stesso obbligato un fido
superiore al quinto del capitale versato e delle riserve dell’azienda, al fine di evitare
la concentrazione del finanziamento e del rischio, in considerazione della sua
idoneità a rendere difficoltoso ed incerto lo smobilizzo dell’impiego 14 .
L’obiettivo informatore degli istituti esaminati era quello di tutelare il risparmio e
tale tutela esigeva, preliminarmente, il risanamento ed il riordino del mercato
13 La eventuale eccedenza doveva essere investita in titoli di Stato o garantiti dallo Stato, da
depositarsi in conto corrente presso l’Istituto di emissione, o versarsi in contanti all’Istituto
medesimo, in conto corrente fruttifero. Alle aziende di credito preesistenti fu concesso un termine
di quattro anni, decorrente dal 16 dicembre 1926, per uniformarsi alle norme relative alla
proporzione tra patrimonio e depositi. Per patrimonio doveva essere inteso il capitale versato e le
riserve, dovendosi ritenere escluse le impostazioni correttive di altre poste dell’attivo, di indicazioni
di passività presunte e non accertate. Mentre con riguardo ai depositi, mancando una specificazione
legislativa, operò la interpretazione estensiva esposta, A. De Gregorio, La legislazione italiana sulla
tutela del credito, cit., 36. Mentre con riguardo ai depositi, mancando una specificazione legislativa,
operò la interpretazione estensiva esposta. Vedi ancora A. De Gregorio, La legislazione italiana sulla
tutela del credito, cit., 36.
14 I fidi concessi ad un singolo obbligato, eccedenti il quinto del capitale versato e delle riserve,
dovevano essere denunciati entro tre mesi all’Istituto di emissione del capoluogo di provincia e
regolarizzati nel termine di tre anni.
La limitazione del fido, peraltro, avrebbe reso difficoltosa la scalata alle banche e quindi, la
possibilità di disporre consolo del denaro delle banche medesime, ma anche e soprattutto di quello
dei depositanti. Onde evitare la elusione della norma, e garantirne la piena efficacia, per fido doveva
intendersi qualunque rapporto giuridico, dal quale sarebbe derivato un debito per il cliente. Così, A.
De Gregorio, La legislazione italiana sulla tutela del credito, cit. 38
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