Allegati al documento informativo - UniCredit Group

miliardi a euro 4,0 miliardi. Le competenze specialistiche sviluppate da Capitalia su
alcuni segmenti di business, quali ad esempio la finanza strutturata ed i finanziamenti
agevolati, arricchiranno il know-how di Gruppo e potranno essere ulteriormente
valorizzate su scala europea.
L’adozione di un’organizzazione distributiva regionale successivamente alla
fusione, come descritto più avanti, faciliterà inoltre l’aggregazione di banche locali.
In ambito internazionale, l’accresciuta scala nei business di produzione aumenterà
la possibilità di generare economie di scala in tali business e di proporsi come polo
aggregante sul mercato globale. UniCredit manterrà, infatti, il proprio profilo
spiccatamente europeo, con più del 50% dei ricavi del Gruppo riveniente dalla fusione
ancora generati nei mercati extra-italiani.
UniCredit diventerà la terza banca europea per capitalizzazione di mercato e la
prima nell’eurozona. Tale dimensione consentirà di negoziare eventuali ulteriori
aggregazioni con operatori anche internazionali da una posizione di maggior forza,
garantendo nel contempo maggiore solidità finanziaria.
La combinazione con Capitalia, consentirà, inoltre, al Gruppo UniCredit di
aumentare il peso della contribuzione del business retail ai propri ricavi, conferendo
ulteriore stabilità al suo conto economico.
I benefici descritti della fusione fra UniCredit e Capitalia, si sostanzieranno nella
creazione di sinergie lorde di ca. euro 1.162 milioni al 2010, che consentiranno di
accrescere gli utili per azione di UniCredit già a partire dall’esercizio 2009.
2. SOGGETTI CHE PARTECIPANO ALLA FUSIONE
2.1 UniCredit S.p.A. (Società Incorporante)
2.1.1 Storia recente
UniCredit nasce nel 1998 dall’aggregazione di Credito Italiano S.p.A. e
Unicredito S.p.A.
A partire dal 1999, UniCredit si espande progressivamente nei mercati ad elevata
crescita dell’Europa dell’Est, acquisendo una serie di partecipazioni importanti tra le
quali Bank Pekao in Polonia, Bulbank in Bulgaria, Zagrebacka Banka in Croazia e Koç
Financial Services in Turchia.
Nel 2000, UniCredit muove i primi passi nella creazione di una piattaforma di
asset management globale con l’acquisizione dell’americana Pioneer Investments che a
sua volta acquisterà Momentum, leader mondiale negli hedge funds, nel 2002, dando vita
a Pioneer Global Asset Management.
Nel 2005 UniCredit dà vita ad una delle più grandi aggregazioni transnazionali in
Europa, acquisendo il controllo di HVB e Bank Austria (“BA-CA”) e divenendo così la
prima banca veramente pan-europea.
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