formulário 20-F - Gerdau

GERDAU S.A.
DEMONSTRAÇÃO CONSOLIDADA DOS FLUXOS DE CAIXA
para os exercícios findos em 31 de dezembro de 2006, 2005 e de 2004
(em milhares de dólares norte-americanos)
(Tradução livre das demonstrações financeiras originais emitidas em inglês, preparadas de acordo com princípios
contábeis geralmente aceitos nos Estados Unidos da América)
Em 3 de novembro de 2006, a Companhia anunciou a contratação, em 1º. de novembro de 2006, de uma Senior
Liquidity Facility. Esta Facility tem um valor de $400.000 e a tomadora será a controlada GTL Trade Finance
Inc., com garantia da Gerdau e de suas subsidiárias Gerdau Açominas, Gerdau Aços Longos, Gerdau Aços
Especiais e Gerdau Comercial de Aços. O programa tem um período de disponibilidade de 3 anos, com 2 anos
para pagamento a partir da efetivação de cada desembolso. Os custos envolvem um Facility Fee de 0,27% a.a. e
juros de Libor + 0,30% a 0,40% a.a., em caso de desembolso. Esta linha de crédito não estava em utilização em
31 de dezembro de 2006.
A Gerdau Açominas tem ainda disponíveis as seguintes linhas de crédito:
• $240.000 do ABN AMRO Bank N.V. e The Bank of Tokyo-Mitsubishi e UFJ Bank Limited, garantida
pelo Nippon Export and Investment Insurance (NEXI), vencível em 7 anos, com 2 anos de carência e 5
anos para amortização. Este montante será usado na expansão da unidade industrial de Ouro Branco.
Em 31 de dezembro de 2006, $240.000 desta linha de crédito haviam sido utilizados.
• $267.000 junto a um grupo de bancos liderado pelo Citibank, N.A, Tokyo Branch, cujo seguro de
crédito foi dado pelo Nippon Export and Investment Insurance (NEXI). A operação tem prazo de dez
anos, dos quais dois de carência e oito de amortização, com taxa de juros contratada de Libor + 0,3%
a.a. Os recursos estão sendo utilizados junto a expansão da unidade de Ouro Branco. Em 31 de
dezembro de 2006, $155.000 desta linha de crédito haviam sido utilizados.
• $69.000 do Export Development Canadá, garantido pela KFW Ipex Bank, vencível em 6 anos, com 2
anos de carência e 4 anos de amortização, com juros de 7,22% ao ano. Em 31 de dezembro de 2006,
$45.000 desta linha de crédito haviam sido utilizados.
• $201.000 do BNP Paribas – França (50%) e do Banco Industrial e Comercial da China (50%),
garantida pelo SINOSURE (Corporação de Exportação e Seguro de Crédito da China), vencível em 12
anos, com 3 anos de carência e 9 anos para amortização, com juros de 6,97% ao ano. Em 31 de
dezembro de 2006, $151.000 desta linha de crédito haviam sido utilizados.
A Gerdau AZA tem disponíveis as seguintes linhas de crédito:
• $88.140 em linhas de crédito para capital de giro, com juros contratados de 5,76% a.a. Esta linha de
crédito não estava em utilização em 31 de dezembro de 2006.
A Gerdau Ameristeel tem disponível a seguinte linha de crédito:
• $75.000 em de linhas de crédito para instalação com KfW, para prover financiamentos em
investimentos em imobilizado, com vencimento em 30 de novembro de 2008 e garantia pelos
equipamentos comprados com o financiamento. Esta linha de crédito não estava em utilização em 31
de dezembro de 2006.
Debêntures
Em 31 de dezembro de 2006, as debêntures incluem cinco emissões pela Gerdau e debêntures emitidas pela
Aços Villares, como segue:
F-49