Bayernfonds Frankreich 3 Bayernfonds Frankreich 3 - Real IS

5. PrOgnOstizierter investitiOns­
unD FinanzierungsPLan
In diesem kapitel werden Prognosen hinsichtlich
der geplanten Investitionen und der hierfür
vorgesehenen Finanzierung dargestellt, so wie
sie sich bei aufstellung des Private Placement
memorandums auf der Grundlage des zu diesem
zeitpunkt vorgesehenen Fondskonzepts ergeben.
Diese in die zukunft gerichteten aussagen basieren
auf dem für die Fondsgesellschaft erstellten
Fondskonzept. Dieses beruht auf Planungen und
einschätzungen, die bei aufstellung des Private
Placement memorandums nach bestem wissen
entwickelt wurden. tatsächlich können sich im
vergleich zu den Planungen und einschätzungen
andere umstände, änderungen etc. ergeben, so
dass ggf. tatsächlich von den Planungen und einschätzungen
abweichende ergebnisse eintreten
(siehe hierzu die hinweise in tz. 3.2 und tz. 3.3).
nachstehend sind auf dieser Grundlage die Investitionen
auf der ebene der Fondsgesellschaft
und der verwaltungs- und objektgesellschaft sowie
deren Finanzierung in einer durchgreifenden
betrachtungsweise auf konsolidierter basis dargestellt.
Der Investitions- und Finanzierungsplan
beruht auch auf schätzungen und annahmen,
und es wurden teilweise vereinfachende Darstellungen
verwendet, die von den tatsächlichen
Gegebenheiten abweichen können. Die tatsächlichen
Positionen können daher vom Investitionsund
Finanzierungsplan abweichen. ebenso sind
rundungsdifferenzen möglich.
auf den ausweis ggf. anfallender französischer
umsatzsteuer wurde verzichtet, da diese voraussichtlich
auf den mieter des Fondsobjekts
umlegbar bzw. als vorsteuer erstattungsfähig
sein wird. Die auf die umsatzsteuerpflichtigen
leistungen in Deutschland entfallenden steuern,
die voraussichtlich nicht als vorsteuer geltend
gemacht werden können, sind unter der Position
„nicht abzugsfähige vorsteuer“ ausgewiesen.
FinanzierungsPLan
1) Eigenkapital /
Investorendarlehen
kapitalanteil geschäftsführender
kommanditist
kapitalanteil der
anleger ohne agio
Gesamtes eigenkapital
ohne agio
in Euro in Euro in % der
Gesamtinvestition
1.000
2.400.000
in % des
Beteiligungsbetrags
ohne Agio
2.401.000 5,72 10,00
Investorendarlehen 21.600.000 51,43 90,00
2) Fremdkapital
bankdarlehen 18.000.000 42,86 75,00
Gesamtfinanzierung 42.001.000 100,00 175,00
investitiOnsPLan
in Euro in % der
Gesamtinvestition
in % des
Beteiligungsbetrags
ohne Agio
3) kaufpreis Fondsimmobilie 37.300.000 88,81 155,41
4) erwerbsnebenkosten 909.528 2,17 3,79
5) Gesellschaftskosten 50.000 0,12 0,21
6) Finanzierungskosten (einschl.
zwischenfinanzierung)
972.000 2,31 4,05
7) Finanzierungsgarantie 750.000 1,79 3,12
8) Dienstleistungsvergütung 1.615.300 3,85 6,73
9) nicht abzugsfähige vorsteuer 14.250 0,03 0,06
10) liquiditätsreserve 389.922 0,93 1,62
Gesamtinvestition 42.001.000 100,00 175,00
EDV-bedingte Rundungsdifferenzen sind möglich.
Prognostizierter Investitions- und Finanzierungsplan
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