MULTIPLUS - Banco do Brasil

RESUMO DAS INFORMAÇÕES FINANCEIRAS E OPERACIONAISAs tabelas a seguir apresentam um resumo das informações financeiras do Programa TAM Fidelidade para osanos e períodos indicados e devem ser lidas em conjunto com as demonstrações e informações financeiras doPrograma TAM Fidelidade e respectivas notas explicativas anexas a este Prospecto, bem como com as seções“Considerações sobre Estimativas e Declarações Futuras”, “Apresentação das Informações Financeiras eOutras Informações”, “Fatores de Risco”, “Informações Financeiras Selecionadas” e “Análise e Discussãosobre a Situação Financeira e os Resultados Operacionais”, respectivamente, nas páginas 11, 12, 46, 81 e 85deste Prospecto.Informações FinanceirasUtilizamos neste Prospecto informações financeiras decorrentes das (1) demonstrações financeirascarve-out do Programa TAM Fidelidade relativas aos anos encerrados em 31 de dezembro de 2007 e 2008 eaos períodos de nove meses encerrados em 30 de setembro de 2008 e 2009, (2) informações financeiras proforma carve-out do Programa TAM Fidelidade relativas ao ano encerrado em 31 de dezembro de 2008 e aosperíodos de nove meses encerrados em 30 de setembro de 2008 e 2009 e (3) demonstrações financeiras daMultiplus S.A. relativas ao período de 6 de agosto de 2009 (data de constituição da Companhia) a 30 desetembro de 2009.Para informações adicionais sobre as principais diferenças entre as demonstrações financeiras carve-out doTAM Fidelidade e as informações financeiras pro forma carve-out do TAM Fidelidade, ver seção “Análise eDiscussão da Administração sobre a Situação Financeira e os Resultados Operacionais PrincipaisDiferenças entre as Demonstrações Financeiras Carve-out do Programa TAM Fidelidade e as InformaçõesFinanceiras Pro Forma Carve-out do Programa TAM Fidelidade” na página 89 deste Prospecto.Demonstrações Financeiras Carve-Out do Programa TAM FidelidadeConsiderando que em 1º de janeiro de 2010 assumimos o Negócio de Fidelização de Clientes da TAMLinhas Aéreas e que esse, em 31 de dezembro de 2009, consistia basicamente no Programa TAMFidelidade, utilizamos neste Prospecto informações financeiras carve-out do Programa TAM Fidelidadederivadas das demonstrações financeiras carve-out do Programa TAM Fidelidade relativas aos anosencerrados em 31 de dezembro de 2007 e 2008 e aos períodos de nove meses encerrados em 30 de setembrode 2008 e 2009, que estão anexas a este Prospecto a partir da página 177.As demonstrações financeiras carve-out do Programa TAM Fidelidade, incluindo os balanços patrimoniaise respectivas demonstrações de resultado e de fluxo de caixa, foram elaboradas de acordo com o IFRS epreparadas sobre uma base carve-out a partir das demonstrações financeiras consolidadas do AcionistaControlador relativas aos exercícios sociais encerrados em 31 de dezembro de 2007 e 2008 e aos períodos denove meses encerrados em 30 de setembro de 2008 e 2009. As demonstrações financeiras carve-out doPrograma TAM Fidelidade são apresentadas na forma carve-out para demonstrar as informaçõesfinanceiras históricas do Programa TAM Fidelidade de maneira segregada dos demais negóciosdesenvolvidos pelo Acionista Controlador nos mesmos exercícios e períodos indicados.Considerando os critérios, métodos e premissas descritos abaixo em “Demonstrações Financeiras Carve-out Metodologia” e na seção “Análise e Discussão da Administração Sobre a Situação Financeira e os ResultadosOperacionais Principais Diferenças entre as Demonstrações Financeiras Carve-out e as Informações FinanceirasPro Forma Carve-out”, acreditamos que as demonstrações financeiras carve-out do Programa TAM Fidelidadeapresentam a situação financeira, o resultado das operações e o fluxo de caixa do Programa TAM Fidelidade nosanos e períodos indicados. Apesar de acreditarmos que fornecem uma apresentação útil ao investidor, asdemonstrações financeiras carve-out do Programa TAM Fidelidade podem não representar a situação patrimonial,resultado e fluxo de caixa do Programa TAM Fidelidade nos anos e períodos indicados, caso o Programa TAMFidelidade estivesse operando como uma entidade independente da TAM Linhas Aéreas desde 1º de janeiro de2007 e durante os períodos apresentados. Além disso, as demonstrações financeiras carve-out não são indicativas e,portanto, não são garantias, dos nossos resultados futuros.00393-DEF-EST-01135