Prospekt EHF1 + 1. Nachtrag - NGF Next Generation Funds ...

zu 3. Finanzierungsverträge der Fondsgesellschaft
und der Objektgesellschaft 1
Darlehensvertrag der Objektgesellschaft 1 mit der
HYPO NOE Gruppe Bank AG vom 09./21.11.2011
sowie 1. Nachtrag vom 15./19.12.2011
Entsprechend der im Verkaufsprospekt S. 133 erläuterten
Finanzierungszusage vom 06./10.06.2011
hat die Objektgesellschaft 1 zwischenzeitlich zur
teilweisen Finanzierung der Kaufpreise der Objekte
des Immobilienportfolios II (Buttenheim, Goch, Haßloch
und Otterberg) mit der HYPO NOE Gruppe
Bank AG, Kremser Gasse 20, A-3100 St. Pölten
(Österreich) einen Darlehensvertrag über bis zu
8.534.400 € abgeschlossen, wobei für die einzelnen
Objekte wiederum jeweils bestimmte Darlehensnominalbeträge
festgelegt wurden. Zum Zeitpunkt
der Aufstellung des 1. Nachtrags ist der Darlehensteilbetrag
für das Objekt Buttenheim in Höhe von
1.000.650 € ausgezahlt. Die Laufzeit des Darlehens
endet sieben Jahre nach der ersten Auszahlung,
somit am 29.12.2018. Zum Ende der Laufzeit ist das
Darlehen in Höhe der Restvaluta zurückzuzahlen.
Die Darlehensstruktur entspricht im Wesentlichen
dem bereits abgeschlossenen Darlehensvertrag für
das Immobilienportfolio I, sodass grundsätzlich auf
die Ausführungen im Verkaufsprospekt S. 131 f verwiesen
werden kann.
Es handelt sich auch hier um eine variable Finanzierung
mit Trigger-Rate. Referenzzinssatz ist der
6-Monats-Euribor. Der jährliche Zinssatz wird
ermittelt aus dem Referenzzinssatz zuzüglich 185
Basispunkten (1 Basispunkt entspricht 0,01 %). Die
Trigger-Rate ist der mit der finanzierenden Bank
vereinbarte Höchstwert des Referenzzinssatzes.
Bei Erreichen eines Triggers von 4,3 % für die der
Kreditrestlaufzeit entsprechende Swaprate ist der
variable Zinssatz in einen Festzins umzuwandeln
bzw. die Objektgesellschaft 1 ist verpflichtet, ein entsprechendes
Zinssicherungsgeschäft abzuschließen.
Dementsprechend darf der Zinssatz für die Finanzierung
6,15 % p. a. (4,3 % Trigger zuzüglich 1,85 %)
nicht überschreiten. Der vereinbarte Zinssatz für das
1. Halbjahr 2012 beträgt 3,475 % p. a.
Rechtliche Grundlagen
Als Obergrenze für den an die Objektgesellschaft
auszureichenden Darlehensbetrag wurde ein LTV
von 70 % vereinbart sowie ein Cash Sweep, bis ein
LTV von 65 % erreicht ist, d.h. die Liquidität, die nach
Bezahlung aller erforderlichen Ausgaben für den
Betrieb bzw. nach Bewirtschaftung der finanzierten
Immobilien und nach Bedienung des Gesamtschuldendienstes
(Zinsen, Tilgungen, Bankgebühren
und dergleichen) übrig bleibt, ist zunächst für die
zusätzliche (vorzeitige) Darlehenstilgung zu verwenden
bis die Beleihungsgrenze von 65 % erreicht ist.
Die anschließende Tilgung beträgt 2,0 % p. a. des
Darlehensbetrags zuzüglich noch nicht entrichteter
Zinsen. Überschreitet der LTV einen Wert von 70 %,
so erhöht sich die vereinbarte Marge von 185 Basispunkten
um 50 Basispunkte. Die Zins- und Tilgungszahlungen
sind kalendervierteljährlich nachträglich
zu erbringen und beginnen am 31.03.2012. Die
Objektgesellschaft 1 ist berechtigt, Sondertilgungen
ab 500.000 € zu leisten, wobei in den ersten drei
Jahren Gebühren anfallen.
Die Bank erhält für die Bearbeitung der Finanzierung
eine Bearbeitungsgebühr in Höhe von 94.057 €,
die bereits mit der ersten Auszahlung an die Bank
bezahlt wurde.
Das Darlehen ist durch eine Gesamtgrundschuld in
Höhe von 10.500.000 € (zuzüglich 18 % Zinsen p. a.
und 10 % einmalige Nebenleistung) gesichert, die
in Höhe eines Teilbetrags von 20 % sofort vollstreckbar
nach § 800 ZPO ist. Bei der Bemessung der
Gesamtgrundschuld lag die ursprünglich geplante
Höhe des Darlehens für sechs Immobilien zugrunde.
Die spätere Aufhebung der Kaufverträge für die
Objekte Traitsching und Marktleuthen ließ dies unverändert.
Zur Darlehensbesicherung wurden weiterhin sämtliche
gegenwärtigen und zukünftigen Rechte und
Ansprüche aus den projekt- bzw. immobilienbezogenen
Verträgen (insbesondere Miet-, Objektverwaltungs-
und Versicherungsverträge) sowie aus
den Verträgen zur Zinssicherung bei Erreichen der
Trigger-Rate an die Darlehensgeberin abgetreten.
Zusätzlich wurden alle gegenwärtigen und zukünf-
Nachtrag Nr. 1 des Einzelhandelsfonds Deutschland 1
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