2012 formulario de referencia - Banco Itaú

15431 de diciembre de 2011, crecimiento parcialmente compensado por una reducción del 1,6% en la cartera demicro, pequeñas y medianas empresas. En 2012, la cartera de crédito de operaciones en Chile, Uruguay,Paraguay y Argentina creció un 41,7% en comparación al 31 de diciembre de 2011. Tal aumento refleja elcrecimiento de nuestras operaciones fuera de Brasil y la devaluación del real ante monedas de dichos países ydel dólar estadounidense en el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2012.El resultado de la provisión para créditos de liquidación dudosa (gastos de provisión para créditos deliquidación dudosa netos de recuperación de créditos anteriormente dados de baja como pérdidas) aumentó un34,2% en el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2012 si se compara al ejercicio terminado el 31 dediciembre de 2011. Ese crecimiento se debió principalmente al aumento del índice de incumplimiento, sobretodo en cuanto al financiamiento de vehículos y préstamos personales, que siguen las tendencias generalesobservadas en el mercado financiero brasileño. Además, tal aumento refleja el modelo de pérdidas adoptadoen nuestra gestión de riesgo de crédito, que prevé el reconocimiento de provisión para pérdidas en escenariosen los que se espera un aumento en los índices de incumplimiento. El índice de incumplimiento (operacionesde crédito vencidas desde hace más de 90 días) era del 4,8% al 31 de diciembre de 2012, representando unareducción de 10 puntos base si se compara al del 31 de diciembre de 2011. En el cuarto trimestre de 2012,cedemos a empresas asociadas una cartera de financiamiento de vehículos por valor de R$ 480 millones, conoperaciones vencidas desde hacía más de 360 días. Si excluyésemos el impacto de esta cesión, el índice deoperaciones vencidas desde hacía más de 90 días al 31 de diciembre de 2012 habría sido del 4,9%.Pretendemos seguir cediendo activos con esas características a partir de 2013.El índice de cobertura de 90 días (definido como la provisión total para créditos de liquidación dudosacomo un porcentaje de las operaciones de crédito de nuestra cartera vencidas desde hace 90 días o más) eradel 158% al 31 de diciembre de 2012, en comparación con el índice de cobertura de 90 días del 153% al 31 dediciembre de 2011. Cuando el índice de incumplimiento disminuye, lo que se espera es un aumento en la tasade cobertura. Las provisiones para créditos de liquidación dudosa se revierten únicamente cuando existe unindicio sólido de la recuperación de préstamos vencidos. El 31 de diciembre de 2012 aprovisionamos R$ 5.058como complemento al nivel mínimo de provisión para créditos de liquidación dudosa exigido por la Resoluciónnº 2.682 de CMN. La cartera de crédito renegociado (incluidos pagos prorrogados, modificados o diferidos)sumaba un total de R$ 19.483 millones al 31 de diciembre de 2012, representando el 5,3% de nuestra carterade crédito total, un aumento de 110 puntos base en comparación con los datos al 31 de diciembre de 2011,debido principalmente al aumento en el monto de préstamos garantizados renegociados (principalmentefinanciamiento de vehículos).Beneficio netoEn la siguiente tabla constan los principales componentes de nuestro beneficio neto referente a los ejerciciosterminados el 31 de diciembre de 2012 y 2011.Ejercicio terminado el 31 de diciembre de2012 2011 Variación (%)(En millones de R$ )Ingresos por intermediación financiera ............................ 99.878 101.366 (1,5)%Gastos de la intermediación financiera ............................ (49.382) (54.143) (8,8)%Ingresos por intermediación financiera antes de créditos de50.496 47.224 6,9%liquidación dudosa ......................................................Resultado de créditos de liquidación dudosa ................... (19.362) (14.424) 34,2%Ingresos brutos por intermediación financiera .................. 31.134 32.800 (5,1)%Otros ingresos (gastos) operativos ................................. (14.845) (14.545) 2,1%Ingresos operativos .......................................................... 16.289 18.255 (10,8)%Ingresos no operativos .................................................... 1.242 191 n.m.Resultado antes de la tributación sobre el beneficio y17.531 18.445 (5,0)%participaciones............................................................Gastos de impuesto de renta y contribución social .......... (3.224) (2.855) 12,9%Participación en los beneficios ......................................... (159) (192) (17,2)%Participaciones minoritarias en subsidiarias .................... (554) (777) (28,7)%Beneficio neto ................................................................ 13.594 14.621 (7,0)%En el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2012, el beneficio neto recibió la influencia de larealización de activos de R$ 836 millones debido, principalmente, a la venta de nuestra participación enSerasa, a los créditos tributarios registrados con relación a la subida de la tasa del impuesto de la contribuciónsocial (ganancia después de impuestos de R$ 351 millones), a provisiones para contingencias en función delperfeccionamiento de criterios para el reconocimiento de provisiones (gastos netos de impuesto de R$ 873millones), al ajuste en la participación en Banco BPI para reflejar su valor de mercado con base en el precio dela acción hasta la venta el 20 de abril de 2012 (gasto neto de impuestos de R$ 305 millones), alperfeccionamiento en la metodología de cálculo de la provisión para créditos de liquidación dudosa (gastodespués de impuesto de R$ 229 millones), a la reformulación del programa de recompensa de tarjetas de