2012 formulario de referencia - Banco Itaú

8613,0%, como máximo, de los activos ponderados por el riesgo, de los cuales el 2,5% se exigirán solamentecomo medida anticíclica. La introducción gradual de dichas modificaciones se iniciará el 1 de octubre de 2013.La composición de los activos ponderados por el riesgo de las instituciones financieras está descrita en laResolución nº 4.193; las categorías de riesgo están detalladas y reglamentadas por las Circulares del BancoCentral de Brasil emitidas el 4 de marzo de 2013. Para obtener más detalles sobre el cálculo de los activosponderados por el riesgo, consúltese el apartado 5B “Liquidez y Recursos de Capital.”En la tabla que figura a continuación se presenta el cronograma de implementación por parte del BancoCentral de las principales modificaciones relacionadas con los requisitos de adecuación de capital yapalancamiento, según Basilea III, en conformidad con la Resolución no 4.193 del CMN.A partir del 1 de enero (excepto cuando se indique expresamente de otraforma)A partir del1 deoctubre de A partir del 1 de enero de 20132013 2014 2015 2016 2017 2018 2019Capital Principal ......................... 4,5% 4,5% 4,5% 4,5% 4,5% 4,5% 4,5%Capital de Nivel 1 ....................... 5,5% 5,5% 6,0% 6,0% 6,0% 6,0% 6,0%Patrimonio de referencia............ 11,0% 11,0% 11,0% 9,875% 9,25% 8,625% 8,00%Capital de conservación ............ - - - 0,625% 1,25% 1,875% 2,5%- - Hasta Hasta Hasta Hasta-Capital anticíclico ....................... 0,625% 1,25% 1,875% 2,5%La Resolución no 4.195 del CMN define las entidades que componen el conglomerado prudencial de unainstitución brasileña, y establece el requisito de que una institución financiera debe preparar y archivarmensualmente en el Banco Central los estados contables consolidados del conglomerado prudencial, segúndefinido en el referido documento. Esos estados contables también deben someterse a una auditoría externade seis en seis meses. Según la Resolución no 4.192 del CMN, a partir del 1 de enero de 2014, los requisitosde capital se irán aplicando al conglomerado prudencial, a tenor de lo dispuesto en la Resolución no 4.195 delCMN.Como parte de la implementación de la estructura de Basilea III, el 30 de junio de 2011, el CMNpromulgó la Resolución nº 3.988, la cual establece que las instituciones financieras brasileñas deberánimplementar una estructura de administración de capital compatible con la naturaleza de sus operaciones, lacomplejidad de los productos y servicios que ofrecen y la dimensión de su exposición a riesgos. Laadministración de capital se define como un proceso continuo que incluye: (i) monitoreo y control del capital dela institución financiera; (ii) valoración de la necesidad de capital para enfrentar los riesgos a los que lainstitución financiera está sujeta; y (iii) definición de metas y planificación de capital para atender a lasnecesidades de capital resultantes de cambios en las condiciones de mercado. Las instituciones financierasofrecerán al público en general un informe en el que describirán su estructura de administración de capital conperiodicidad anual, como mínimo.Hasta que las resoluciones emitidas el 1 de marzo de 2003 y las circulares emitidas el 4 de marzo de2013 entren en vigor (el 1 de julio de 2013, en el caso de la Resolución nº 4.195, y el 1 de octubre de 2013, enel caso de las demás Resoluciones y Circulares), las reglas actuales de capital anteriormente descritas en“Adecuación de Capital y Apalancamiento/Requisitos de Patrimonio de Referencia” siguen estando vigentes.Más detalles sobre los efectos de la Medida Provisional n o 608La Resolución CMN 4.192 prevé que en la composición del Capital Principal pasen a reducir elpatrimonio, entre otros, los créditos fiscales derivados de diferencias temporales que dependan de beneficiosfuturos para su realización. Son créditos fiscales contables (activo contable por cuenta de las diferenciastemporales actuales que en el futuro pueden reducir los tributos sobre los beneficios). Entre las referidasdiferencias temporales, una de las más significativas está representada por la provisión para deudores dudosos(“PDD”).Como forma de reducir el impacto negativo sobre el Capital Principal, la Medida Provisional nº 608permite que las instituciones financieras sustituyan las diferencias temporales de PDD por Crédito Presumidoutilizable contra la Hacienda Pública federal. Las diferencias temporales de PDD también se conviertenautomáticamente en crédito presumido en caso de quiebra o liquidación extrajudicial de la institución financiera.Con ello, las instituciones financieras verán reducidos los créditos fiscales derivados de diferencias temporales