Cuvânt Înainte - Academia Comerciala

,PISti
întrebuintSri stabile Resurse stabile
• Dividende platite
• Achiziţionarea
elementelor de activ
imobilizat
• Cheltuieli de repartizat
• Reducerea
capitaiurilor proprii
• Rambursarea
datoriilor financiare
ExcedentuI de
trezorerie al
operaţiilor de investiţii
şi de finantare
Fig. 3.7 Tabloul de finanţare (Partea intai)
- contui de profit şi pierdere şi tabloul de finanţare referitoare la exerciţiul (N),
prezentate în tabelele 3.20 şi 3.21. Sa se calculeze:
a) ETE pornind de la ESO ş i pomind de la EBE;
b) ExcedentuI de trezorerie al operaţiilor de investiţii şi de finanţare
(ETOIF);
c) ExcedentuI de trezorerie al operaţiilor de gestiune (ETOG);
Pe baza rezultatelor de la punctui b) şi c) sa se verifice relaţia fundamentala a
variaţiei globale a trezoreriei (ATN).
BILANTULLA31.12(N-1)
Tabelu! 3.18
ACTIV Brut AsiP Net PASIV Suma
Imobilizari necorporale 50 30 20 Capital social 500
Imobilizari corporate 680 500 180 Rezerve 70
Imobilizari financiare 270 50 220 Rezultatul exerciţiului 40
Stocuri 100 30 70 Provizioane pentru riscuri 30
Creanţe de exploatare 405 85 320 Provizioane pt. cheltuieli 25
Creanţe diverse 150 — 150 Imprumuturi obligatare 200
Valori mobiliare de Datorii financiare pe t.l 100
plasament 80 — 80 Datorii fumizori 100
Disponibilitaţi 70 — 70 Datorii fiscale şi sodale 28
Datorii diverse 17
1805 695 1110 1110
156
•CAF
• Cesiunea sau reduc.
element, de activ imob.
• Creşterea capitaiurilor
proprii
• Cre?terea datoriilor
financiare
IncasSri
mil. lei