ECORODOVIAS - encerrada em 07/05/2010 - Banco do Brasil

EcoRodovias Infraestrutura e Logística S.A.(anteriormente denominada Primav EcoRodovias S.A.) e ControladasEm 26 de agosto de 2009, mediante processo de reestruturação societária, a EcoRodoviastransferiu o controle acionário das empresas Rodovia das Cataratas S.A. - Ecocataratas(“Ecocataratas”), Concessionária Ecovia Caminho do Mar S.A. (“Ecovia”) e ConcessionáriaEcovias dos Imigrantes S.A. (“Ecovias”) para a EcoRodovias Concessões e Serviços S.A.(“EcoRodovias Concessões”). Nessa operação de transferência de ativos e passivos, aEcoRodovias liquidou as suas notas promissórias, no valor de R$397.879, através daprimeira emissão pública de notas promissórias (vide nota explicativa nº 14), feita pelaEcoRodovias Concessões.Em 31 de agosto de 2009, mediante aprovação pela Agência Nacional de TransportesTerrestres - ANTT, os acionistas aprovaram a incorporação da Ecosul Participações Ltda.pela Empresa Concessionária de Rodovias do Sul S.A - ECOSUL (“Ecosul”), mencionadana nota explicativa nº 9.(c), e a EcoRodovias passou a ser a controladora direta da Ecosul.Em 1º de setembro de 2009, os acionistas aprovaram a incorporação das empresas ECSC -Centro de Serviços Corporativos Ltda. e ECSE - Centro de Serviços de Engenharia Ltda.pela controlada EcoRodovias Concessões, a qual sucedeu as duas primeiras na prestação dosserviços compartilhados nas áreas administrativa, financeira, de engenharia e de tecnologiada informação às empresas do Grupo EcoRodovias.Em 16 de dezembro de 2009, a controlada Concessionária das Rodovias Ayrton Senna eCarvalho Pinto S.A. - Ecopistas captou R$350.000 em notas promissórias, com vencimentoem 180 dias contados da emissão. Esses recursos foram utilizados para pagamento das notaspromissórias emitidas em julho e outubro de 2009 (vide nota explicativa nº 14).Em 23 de dezembro de 2009, a controlada EcoRodovias Concessões concluiu a emissão deR$600.000 em debêntures em três séries, sendo a primeira no montante nominal deR$460.750, com prazo de vencimento de 42 meses e vencimento final em 15 de maio de2013, e a segunda e terceira séries no montante de R$69.625 cada uma, com prazo devencimento de 66 e 72 meses e vencimentos finais em 15 de maio e 15 de novembro de2015, respectivamente (vide nota explicativa nº 15).Em 31 de dezembro de 2009, em continuidade ao processo de reestruturação societária, aEcoRodovias transferiu o controle acionário da empresa Ecopátio Logística Cubatão Ltda.para a controlada Elog S.A., holding das empresas de logística do Grupo EcoRodovias.Insuficiência de capital circulante líquido - consolidadoEm 31 de dezembro de 2009, a Companhia possui insuficiência consolidada de capitalcirculante líquido de R$586.871, substancialmente composta por notas promissórias edebêntures emitidas, conforme mencionado nas notas explicativas nº 14 e nº 15. Areestruturação da dívida está em andamento e a Administração, com base nas linhas decrédito disponíveis que possibilitam a rolagem e o alongamento das dívidas de curto prazo ena crescente e constante geração de fluxos de caixa nas operações, não antecipa problemasno cumprimento das obrigações de curto prazo e na continuidade normal das operações daCompanhia e de suas controladas.433