Prospecto Definitivo de Distribuição Pública Primária de ... - Citibank

GOL LINHAS AÉREAS INTELIGENTES S.A.
NOTAS EXPLICATIVAS ÀS DEMONSTRAÇÕES FINANCEIRAS--Continuação
31 de dezembro de 2007 e 2006
(Em milhares de reais)
6. Impostos Diferidos e a Compensar e Provisão para Imposto de Renda e
Contribuição Social--Continuação
Os créditos fiscais decorrentes da incorporação da BSSF II Holdings Ltda. pela
controlada GOL, ocorrida em 29 de março de 2004, estão sendo amortizados de forma
linear em 60 meses desde maio de 2004.
Em 31 de dezembro de 2007, os créditos fiscais decorrentes de prejuízos acumulados,
base negativa de contribuição social e diferenças temporárias foram registrados com
base na expectativa fundamentada de geração de lucros tributáveis futuros da
controladora e de suas controladas, observadas as limitações legais. As projeções de
geração de lucros tributáveis futuros, tecnicamente elaboradas e amparadas nos planos
de negócio da Companhia e das suas controladas indicam a existência de lucros
tributáveis suficientes para a realização dos créditos fiscais diferidos no prazo
estimado de cinco anos. Os créditos fiscais da controlada recém adquirida VRG foram
avaliados levando-se em consideração as projeções de lucros futuros elaboradas sob a
responsabilidade da nova Administração, com base em estudos e premissas
econômico-financeiras e de negócios que consideram a sua reestruturação societária
financeira e operacional.
A Companhia revisou suas projeções de geração de lucros tributáveis, em decorrência
das condições operacionais adversas do exercício de 2007 e da aquisição da VRG. A
estimativa de realização dos créditos fiscais, considerando o período de 12 meses de 1º
de janeiro a 31 de dezembro de cada ano, é como segue:
2008 2009 2010 2011 2012 Total
Controladora 11.636 18.430 22.295 - - 52.361
GOL 5.837 27.865 - - - 33.702
VRG 2.080 49.120 70.270 89.225 89.883 300.578
GTI 125 - - - - 125
Consolidado 19.678 95.415 92.565 89.225 89.883 386.766
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