Minuta do Prospecto Preliminar de DistribuiÃ§Ã£o PÃºblica ... - COP

More documents

Recommendations

Info

mercado, pelo Preço por Ação a ser definidoconforme o Procedimento de Bookbuilding. Talgarantia é vinculante a partir do momento emque for concluído o Procedimento deBookbuilding e assinado o Contrato deDistribuição. Em caso de exercício da garantiafirme de liquidação e posterior revenda dasAções Ordinárias junto ao público pelosCoordenadores, durante o Prazo de Distribuição,o preço de revenda será o preço de mercado dasAções Ordinárias, limitado ao Preço por Ação,ressalvada as atividades previstas no Contrato deEstabilização.Negociação no Novo MercadoEstabilização do Preço das Ações OrdináriasEm 29 de julho de 2005, a Companhia, seusacionistas e seus administradores celebraram oContrato de Participação no Novo Mercado coma BM&FBOVESPA. As Ações Ordinárias estãoadmitidas à negociação no Novo Mercado daBM&FBOVESPA sob o código “CYRE3”.O Coordenador Líder, por intermédio da CreditSuisse (Brasil) S.A. Corretora de Títulos e ValoresMobiliários (“CS Corretora”), poderá, a seuexclusivo critério, conduzir atividades deestabilização de preço das Ações Ordinárias, noprazo de até 30 dias a contar da data dapublicação do Anúncio de Início, inclusive, pormeio de operações de compra e venda de AçõesOrdinárias, observadas as disposições legaisaplicáveis e o disposto no Contrato deEstabilização, o qual foi previamente submetidoà análise da BM&FBOVESPA e da CVM, nostermos do artigo 23, parágrafo 3º da InstruçãoCVM 400.Não existe obrigação por parte do Credit Suisseou da CS Corretora de realizar operações deestabilização e, uma vez iniciadas, tais operaçõespoderão ser descontinuadas a qualquermomento, observadas as disposições doContrato de Estabilização.Fatores de Risco Veja a seção "Fatores de Risco", na página 77deste Prospecto e demais informações incluídasneste Prospecto para discussão dos fatores quedevam ser considerados antes da decisão deinvestimento nas Ações Ordinárias.Exercício do Poder de Controle Após a OfertaAtualmente nenhum dos nossos acionistas detéme imediatamente após a Oferta nenhum denossos acionistas deterá, individualmente ou em34
conjunto, mais de 50,0% das nossas açõesordinárias.Resolução de ConflitosSegundo artigo 54 do nosso Estatuto Social, nós,nossos acionistas, Administradores e membrosdo Conselho Fiscal nos obrigamos a resolver, pormeio de arbitragem, as eventuais disputas econtrovérsias que possam surgir entre nós, bemcomo com a BM&FBOVESPA, relacionadas ouoriundas, em especial, da aplicação, validade,eficácia, interpretação, violação e seus efeitosdas disposições contidas na Lei das Sociedadespor Ações, em nosso Estatuto Social, nas normaseditadas pelo CMN, pelo BACEN, pela CVM, bemcomo demais normas aplicáveis aofuncionamento do mercado de capitais em geral,além daquelas constantes do Regulamento doNovo Mercado, do Contrato de Participação noNovo Mercado e do Regulamento de Arbitragemda Câmara de Arbitragem do Mercado daBM&FBOVESPA, com a estrita observância àlegislação vigente, em especial a Lei nº.9.307/96.Destinação dos Recursos Pretendemos utilizar os recursos líquidosprovenientes da emissão das Ações Ordinárias eobjeto de distribuição pública primária no âmbitoda Oferta da seguinte forma: (i) [•]%,correspondentes a R$[•] milhões com [•]; (ii)[•]%, correspondentes a R$[•] milhões com [•];(iii) [•]%, correspondentes a R$[•] milhões com[•]; e (iv) [•]%, correspondentes a R$[•]milhões com [•].DividendosTributaçãoNos termos da Lei das Sociedades por Ações edo nosso Estatuto Social, devemos pagardividendos aos nossos acionistas de, no mínimo,25,0% do nosso lucro líquido anual, conformecalculado nos termos das práticas contábeisadotadas no Brasil e ajustado nos termos da Leidas Sociedades por Ações. Veja a seção“Dividendos e Política de Dividendos”, na página239 deste Prospecto.O pagamento de dividendos relativos às AçõesOrdinárias não está sujeito à incidência do IRRF.No entanto, o pagamento de juros sobre ocapital próprio está sujeito à incidência do IRRF.Veja a seção “Dividendos e Política deDividendos – Pagamento de Dividendos e Jurossobre o Capital Próprio” na página 239 desteProspecto.35
Page 2: Nos termos do artigo 24 da Instruç
Page 5 and 6: Principais Alterações nas Contas
Page 7 and 8: Demonstrações de Fluxos de Caixa.
Page 9 and 10: DEFINIÇÕESPara fins do presente P
Page 11 and 12: Código CivilCódigo ANBIDCódigo A
Page 13 and 14: Habite-seIBGEIBOVESPAIBRACONIFRSIGP
Page 15 and 16: Mac InvestimentosNovo MercadoOferta
Page 17 and 18: RZSantanderRogério Jonas Zylberszt
Page 19 and 20: • outros fatores que podem afetar
Page 21 and 22: Exercícios sociais encerrados em 3
Page 23 and 24: ArredondamentosAlguns dos percentua
Page 25 and 26: Semestre encerrado em30 de junho de
Page 27: que as equipes de gestão das unida
Page 30 and 31: A Living Empreendimentos Imobiliár
Page 32 and 33: Opção de Ações Suplementares No
Page 34 and 35: caso nosso Acionista Controlador ve
Page 38 and 39: Inadequação da OfertaInformaçõe
Page 40 and 41: (individual e consolidado), dos flu
Page 42 and 43: Exercício Social encerrado em 31 d
Page 44 and 45: Em 31 de dezembro de2008 % AV2007Aj
Page 46 and 47: INFORMAÇÕES RELATIVAS À OFERTACo
Page 48 and 49: direito de preferência dos atuais
Page 50 and 51: (2) Considerando a colocação tota
Page 52 and 53: Ordem dosEventos Eventos Data previ
Page 54 and 55: na sua ausência, por telefone ou c
Page 56 and 57: participação destas no Procedimen
Page 58 and 59: circunstâncias e contra determinad
Page 60 and 61: artigo 27 da Instrução CVM 400 (
Page 62 and 63: As sociedades integrantes do grupo
Page 64 and 65: ecebimento de taxas de juros fixas
Page 66 and 67: OPERAÇÕES VINCULADAS À OFERTACoo
Page 68 and 69: O Credit Suisse foi eleito eleito
Page 70 and 71: Com representação em São Paulo d
Page 72 and 73: Banco SantanderO Santander é contr
Page 74 and 75: n.º 111, 5º andar, na Cidade do R
Page 76 and 77: www.itaubba.com.br e www.itaubba.co
Page 78 and 79: DECLARAÇÃO DA COMPANHIA E DO COOR
Page 80 and 81: • somos afetados pelas condiçõe
Page 82 and 83: competitivos no ramo de incorporaç
Page 84 and 85: No passado, o Governo Federal, com
Page 86 and 87:
A utilização de mão-de-obra terc
Page 88 and 89:
operacionais, além de restringir o
Page 90 and 91:
pode não ser disponibilizado para
Page 92 and 93:
DESTINAÇÃO DOS RECURSOSEstimamos
Page 94 and 95:
CAPITALIZAÇÃOA tabela a seguir ap
Page 96:
ou compra de ativos para a Cyrela (
Page 99 and 100:
Exercício Social encerrado em 31 d
Page 101 and 102:
Em 31 de dezembro de2008/ 2007/2008
Page 103 and 104:
Brasil, não possui significado pad
Page 105 and 106:
Temos larga experiência na incorpo
Page 107 and 108:
No período entre 2006 e 2008, o PI
Page 109 and 110:
Tendo em vista a experiência de ou
Page 111 and 112:
No ano encerrado em 31 de dezembro
Page 113 and 114:
Semestreencerrado em Exercícios en
Page 115 and 116:
Custo das Vendas RealizadasOs nosso
Page 117 and 118:
Resultado Financeiro. Composto por:
Page 119 and 120:
As principais alterações nas prá
Page 121 and 122:
Loteamentos. O nosso custo de lotea
Page 123 and 124:
comparação com R$2,9 bilhões, em
Page 125 and 126:
margem bruta de incorporação resi
Page 127 and 128:
milhões, representando 35,2% dos n
Page 129 and 130:
pela CCP. Assim, a receita relacion
Page 131 and 132:
Despesas não recorrentes. No exerc
Page 133 and 134:
da parcela do patrimônio, no monta
Page 135 and 136:
Em 30 de junho de 2009, o índice d
Page 137 and 138:
Os recursos atualmente existentes e
Page 139 and 140:
taxas de juros variáveis, contrato
Page 141 and 142:
Perfil de Idade da População Bras
Page 143 and 144:
Os fundamentos macroeconômicos só
Page 145 and 146:
AnoTotal(em R$ milhões)2006 9.340,
Page 147 and 148:
A alocação planejada dos recursos
Page 149 and 150:
estipuladas em lei, com o objetivo
Page 151 and 152:
estipulação de correção monetá
Page 153 and 154:
NovasIncorporaçõesResidenciais(pr
Page 155 and 156:
Neste sentido, acreditamos que a re
Page 157 and 158:
“Living” estão entre as mais r
Page 159 and 160:
endividamento e buscamos manter alt
Page 161 and 162:
Em 2002, durante a crise econômica
Page 163 and 164:
• locação de shopping centers:
Page 165 and 166:
Semestre encerrado em 30 dejunho de
Page 167 and 168:
Em 4 de julho de 2007, constituímo
Page 169 and 170:
DescriçãoEstadoÁrea Útil(em m²
Page 171 and 172:
DescriçãoRio CamposMiguel CoutoEs
Page 173 and 174:
DescriçãoEstadoÁrea Útil(em m²
Page 175 and 176:
Também incorporamos e vendemos sal
Page 177 and 178:
pagamento inicial. O saldo remanesc
Page 179 and 180:
Nossos apartamentos também são co
Page 181 and 182:
suprimentos, de planejamento e cont
Page 183 and 184:
Arquitetos. Este comitê se reúne
Page 185 and 186:
• financiamento de 100,0% do pre
Page 187 and 188:
No nosso setor, a satisfação do c
Page 189 and 190:
O mercado do Rio de Janeiro também
Page 191 and 192:
aproximadamente 50% pela Mac Invest
Page 193 and 194:
contratação de financiamento em v
Page 195 and 196:
Concima Empreendimentos e Construç
Page 197 and 198:
parceria, iniciamos nossa atuação
Page 199 and 200:
DescriçãoEstadoÁrea Útil (emm²
Page 201 and 202:
DescriçãoEstadoÁrea Útil (emm²
Page 203 and 204:
Acordo de AcionistasAcordo de Acion
Page 205 and 206:
transferência aplicar-se-á unicam
Page 207 and 208:
Propriedade IntelectualNo Brasil, a
Page 209 and 210:
serviços de sociedades sob o contr
Page 211 and 212:
dos quais R$5,9 milhões encontra-s
Page 213 and 214:
(*) Conselheiros Independentes.Elie
Page 215 and 216:
Ubirajara Spessotto de Camargo Frei
Page 217 and 218:
Os termos específicos para cada pl
Page 219 and 220:
em 30 de junho de 2009, sendo que n
Page 221 and 222:
PRINCIPAIS ACIONISTASA tabela abaix
Page 223 and 224:
Em 20 de setembro de 2006, a nossa
Page 225 and 226:
construtoras, arquitetos e forneced
Page 227 and 228:
milhões, ocorrido em decorrência
Page 229 and 230:
meses, 5 anos e 15 anos, de acordo
Page 231 and 232:
negociação fora do Novo Mercado,
Page 233 and 234:
• intervir em qualquer operação
Page 235 and 236:
Adotamos as regras estabelecidas na
Page 237 and 238:
explicativas, preparadas de acordo
Page 239 and 240:
acionistas controladores ou adminis
Page 241 and 242:
DIVIDENDOS E POLÍTICA DE DIVIDENDO
Page 243 and 244:
A Lei das Sociedades por Ações de
Page 245 and 246:
Nós pretendemos declarar e pagar d
Page 247 and 248:
INFORMAÇÕES SOBRE OS TÍTULOS E V
Page 249 and 250:
As debêntures possuem taxas de jur
Page 251 and 252:
• nomear instituição financeira
Page 253 and 254:
2. Desconsidera o efeito do split n
Page 255 and 256:
PRÁTICAS DE GOVERNANÇA CORPORATIV
Page 257 and 258:
Dispersão Acionária em Distribui
Page 259 and 260:
ou (iii) na determinação de os in
Page 261 and 262:
Veja a seção “Descrição do Ca
Page 263 and 264:
direito, sempre que for atingido, n
Page 265 and 266:
(Esta página foi intencionalmente
Page 267 and 268:
Page 269 and 270:
Page 271 and 272:
Parágrafo Único. Está a Companhi
Page 273 and 274:
ART. 15. A Assembléia Geral funcio
Page 275 and 276:
capital estão excluídos desta res
Page 277 and 278:
Conselho de Administração, inclus
Page 279 and 280:
operações que podem ser praticado
Page 281 and 282:
Parágrafo Segundo. A Companhia pod
Page 283 and 284:
II.em caso de alienação do contro
Page 285:
pela CVM poderão assegurar sua efe
Page 290 and 291:
investidores não institucionais no
Page 292 and 293:
MINUTA(b) para tanto, foi efetuada
Page 294:
Minuta18.09.09(vii)a Companhia, em
show all

Minuta do Prospecto Preliminar de DistribuiÃ§Ã£o PÃºblica ... - COP

You also want an ePaper? Increase the reach of your titles

Delete template?

Save as template?