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Russell Investment Company plcNotes aux états financiers - suiteLe 30 septembre 2011commissions en relation avec les charges d’exploitation des Compartiments. Ces commissions sont refacturées auxCompartiments concernés durant la période.Contrat de services de supportLe Gestionnaire a également nommé le Conseiller afin d’assurer certains services de soutien opérationnel, conformément aucontrat de services de support du 28 septembre 2009 (« Contrat de services de support »). Ces services incluent uneassistance au Gestionnaire relativement à l’enregistrement des Compartiments à la distribution, la gestion des questions deconformité, l’organisation de mise en préparation des états financiers et la préparation des documents nécessaires auxréunions du Conseil d’administration. 1 129 364 USD (exercice clôturé le 31 mars 2011 : 1 681 185 USD ; semestre clôturéle 30 septembre 2010 : 835 963 USD) ont été payés par la Société dans le cadre des refacturations des fonds au regard de cesservices durant la période.Dépositaire et TrusteeState Street Custodial Services (Ireland) Limited intervient en qualité de Dépositaire et Trustee. Le Dépositaire et Trustee adésigné sa société mère State Street Bank and Trust Company, Boston en qualité de Dépositaire par délégation au niveaumondial, qui a à son tour désigné un réseau d’agents locaux de Dépositaires par délégation. Des commissions de dépositairepar délégation sont payées selon des taux annuels et sur la base du total des actifs détenus dans chaque pays dans lequel leCompartiment effectue des investissements, et majorées des frais de transaction applicables.Les commissions à payer au Dépositaire et Trustee sont cumulées et payées au taux de 0,015 pour cent par an pour lespremiers 750 millions USD, de 0,0125 pour cent par an sur les 750 millions USD suivants et de 0,0075 pour cent par an surle solde de la valeur liquidative quotidienne moyenne de chaque Compartiment. Les commissions du Dépositaire et Trusteesont calculées sur une base quotidienne et sont payables chaque mois à terme échu.La convention du Dépositaire inclut un droit de compensation entre les commissions dues au Dépositaire et Trustee et lesmontants prêtés par celui-ci.Agent administratif et Agence de transfertState Street Fund Services (Ireland) Limited intervient en qualité d’Agent administratif. L’Agent administratif estresponsable de la détermination de la valeur liquidative, de la tenue des livres et registres comptables des Compartiments etautres services administratifs.Le Gestionnaire verse à l’Agent administratif, sur les actifs de la Société, une commission de 0,025 pour cent par an de lavaleur liquidative moyenne mensuelle des Compartiments pour une première tranche de 750 millions de dollars US, unecommission de 0,0225 pour cent par an sur la valeur liquidative moyenne mensuelle des Compartiments pour les 750millions de dollars US suivants et une commission de 0,02 pour cent par an sur la valeur liquidative moyenne mensuelleexcédentaire à 1,5 milliard de dollars US. Ces commissions sont cumulées sur une base quotidienne et versées chaque mois àterme échu. Le Gestionnaire acquittera sur les actifs des Compartiments les débours raisonnables dus à l’Agent administratif.Les commissions sont déclarées nettes d’escompte dès lors que les actifs des fonds promus ou copromus par RussellInvestment et gérés par l’Agent administratif excèdent une valeur totale de 70 milliards de dollars US. Le taux d’actualisationstandard applicable est de 0,01 pour cent pour cent. Le taux d’actualisation est porté à 0,015 pour cent lorsque ladite valeurtotale est supérieure à 100 milliards de dollars US. L’Agent administratif est également habilité à percevoir des commissionsde service aux actionnaires comme indiqué dans le contrat d’administration et à des commissions de services de reportingd’un montant de 7 000 USD par Compartiment et par an.Les services aux Actionnaires couvrent l’ensemble des principales fonctions de support des compartiments. Les commissionsd’agent de transfert sont facturées sur la base du nombre de Compartiments de la structure parapluie et soumises à des seuilsminimums adaptés. La commission est fonction du nombre d’actionnaires, du nombre d’états publiés, du nombre descatégories d’actions et du volume d’activité sur une période. Les commissions d’agence de transfert sont incluses dans lescommissions d’administration et d’agence de transfert et sont communiquées au Compte de résultat de chaqueCompartiment.Les commissions de Dépositaire et Trustee et d’administration communiquées au Compte de résultat incluent lescommissions minimums. Ces minimums sont applicables dès lors que le total des minima de commission excède lepourcentage des frais cumulés d’administration et de fiducie, la commission de catégorie d’actions, la commission dereporting et la commission de reporting aux actionnaires, après déduction des éventuels escomptes. La commission minimumdes nouveaux Compartiments sera suspendue pour le premier exercice suivant leur création.496 Notes aux états financiers
Russell Investment Company plcNotes aux états financiers - suiteLe 30 septembre 2011Opérations entre personnes apparentéesAdministrateursAucun des Administrateurs apparentés à Russell, au Gestionnaire, au Gestionnaire de portefeuille, à l’Agent administratif ouau Dépositaire et Trustee ne saurait recevoir de jetons de présence. La rémunération des Administrateurs pour le semestres’est élevée à 212 662 USD (exercice clôturé au 31 mars 2011 : 402 315 USD, semestre clôturé le 30 septembre 2010 :149 361 USD), les montants figurent au poste des frais divers du compte de résultats. Les honoraires des administrateurs sontversés aux administrateurs non exécutifs. Les Statuts prévoient que les Administrateurs auront droit à une rémunération dontle montant sera déterminé de temps à autre par les Administrateurs. . Les prospectus datés du 1 avril 2011 et du 20 mai 2011(veuillez vous reporter à la Note 16 aux états financiers pour toutes informations relatives aux mises à jour de ces prospectus)indiquent que la rémunération des Administrateurs ne dépassera pas 500 000 EUR pour l’exercice clôturé le 31 décembre2011 (Prospectus du RIC Funds daté du 1er avril 2010 et Prospectus du OMIGSA Funds daté du 23 février 2011, sachant quela limité était de 350 000 EUR pour l’exercice clôturé le 31 décembre 2010). En plus de cette rémunération lesAdministrateurs auront droit au et au remboursement sur les actifs de la Société de toutes dépenses de voyage, hôtel et autresdébours normalement encourus en vue d’assister et de revenir de réunions d’Administrateurs ou de toutes autres réunionsliées à l’activité de la Société.Les rémunérations des Administrateurs par les Compartiments durant les périodes considérées se présentaientcomme suit :DeviseSemestre clôturé le30 septembre 2011Exercice clôturéle 31 mars 2011Semestre clôturé le30 septembre 2010The Continental European Equity Fund ........................... EUR 6 432 13 799 6 774The Emerging Markets Equity Fund ................................ USD 42 625 69 952 31 139The Global Bond Fund .................................................... USD 18 017 42 099 20 472The Global Credit Fund ................................................... USD 8 159 12 229 5 228The Japan Equity Fund .................................................... JPY 828 378 1 973 461 973 276The Pacific Basin Equity Fund ........................................ USD 4 108 17 411 8 698The Sterling Bond Fund .................................................. GBP 4 046 9 473 4 728The Sterling Corporate Bond Fund .................................. GBP 1 602 3 514 1 711The U.K. Equity Fund ..................................................... GBP 4 734 11 505 5 774The U.K. Index Linked Fund ........................................... GBP 1 160 2 803 1 532The U.K. Long Dated Gilt Fund ...................................... GBP 1 322 2 776 1 374The U.S. Bond Fund ........................................................ USD 4 561 9 692 4 707The U.S. Equity Fund ...................................................... USD 9 344 17 388 8 053The U.S. Small Cap Equity Fund ..................................... USD 2 502 4 905 2 312The World Equity Fund II ............................................... USD 24 210 40 322 17 734African Frontiers Fund .................................................... USD 624 886 342Pan African Fund ............................................................. USD 357 663 321RIC-OMIGSA Value Global Equity Fund ....................... USD 10 542 11 042 363RIC-OMIGSA EAFE Equity Fund* ................................ USD - 4 352 2 763RIC-OMIGSA Global Bond Fund ................................... USD 1 317 2 803 1 406RIC-OMIGSA Global Credit Fund .................................. USD 1 205 2 495 1 228RIC-OMIGSA Global Equity Fund** ............................. USD - 14 867 9 516RIC-OMIGSA Quant Global Equity Fund ...................... USD 12 866 19 614 8 216RIC-OMIGSA Internal Growth Global Equity Fund ....... USD 1 157 1 030 -RIC-OMIGSA Global REIT Fund ................................... USD 956 786 -RIC-OMIGSA Global (ex U.S.) Bond Fund .................... USD 2 042 3 829 1 838RIC-OMIGSA Global Money Market Fund .................... USD 2 008 4 604 2 442RIC-OMIGSA U.S. Core-Bond Fund .............................. USD 1 012 2 863 1 570RIC-OMIGSA U.S. Core Equity Fund* .......................... USD - 1 106 702RIC-OMIGSA U.S. Growth Equity Fund ........................ USD 6 942 8 816 3 553RIC-OMIGSA U.S. Value Equity Fund** ...................... USD - 6 467 4 089RIC-OMIGSA Growth Global (ex U.S.) Equity Fund ..... USD 7 255 4 528 -RIC-Old Mutual MSCI Emerging Markets Index Fund ... USD 733 847 -RIC-Acadian European Equity Fund ............................... EUR 442 783 363RIC-Acadian Global Equity Fund ................................... EUR 1 483 2 421 1 103RIC-Acadian Emerging Markets Equity Fund ................. GBP 2 709 2 813 1 258* Le Compartiment a cessé ses activités le 22 avril 2010.** Le Compartiment a cessé ses activités le 31 octobre 2010.Tous les Administrateurs de la Société sont également administrateurs de Russell Investment Company II plc et RussellInvestment Company III plc.Tous les Administrateurs de la Société sont également administrateurs du Gestionnaire.Notes aux états financiers 497
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