Russell Investment Company plc - Russell Investments

Russell Investment Company plcNotes aux états financiers - suiteLe 30 septembre 2011Les Administrateurs de la Société suivants sont employés par le Conseiller et Distributeur : M. James Firn, M. JamesBeveridge, M. Michael Hunt, M Neil Jenkins et M. Alan Schoenheimer.Les Administrateurs suivants de la Société sont employés par Frank Russell Company à Seattle : M. Peter Gunning etM. Kenneth Willman.Le Conseiller et Distributeur administrent un régime de retraite à cotisations déterminées pour ses employés investi dans lescompartiments gérés Russell. Le fonds de pension fait l’objet d’une remise sur la commission de gestion. CertainsAdministrateurs de la Société ou le Gestionnaire qui sont employés par le Conseiller et le Distributeur peuvent détenir uneposition indirecte dans la Société.PromoteurFrank Russell Company est le Promoteur de la Société (le « Promoteur »). Au cours de la période, le Promoteur n’a reçuaucune commission (exercice clôturé le 31 mars 2010 : néant) en sa qualité de Promoteur de la Société.Frais de distributionLa Société versera au distributeur une commission de distribution chaque mois à terme échu, sous la forme d’un pourcentageannuel de la valeur liquidative de la catégorie ou du compartiment concerné, tel qu’indiqué dans le Prospectus. Concernantles compartiments African Frontiers Fund, Pan African Fund, RIC-OMIGSA Quant Global Equity Fund, RIC-AcadianEuropean Equity Fund, RIC-Acadian Global Equity Fund et RIC-Acadian Emerging Markets Equity Fund, une commissionde distribution de 0,10 pour cent par an de la Valeur liquidative de ces Compartiments sera payée mensuellement à termeéchu au Distributeur. Actuellement, aucune commission de distribution n’est payable au titre des autres Compartiments.Russell Implementation Services Inc.Russell Implementation Services Inc., partie liée de Russell Investments Limited, a été désigné Gestionnaire de portefeuillede certains Compartiments durant le semestre clôturé le 30 septembre 2011. La désignation de Russell ImplementationServices Inc. a été soumise à la même procédure de désignation d’un Gestionnaire de portefeuille externe. Un accordinterentreprises et des règles d’investissement sont appliqués.Russell Implementation Services Inc. est engagé par la Société pour négocier les devises ; une commission de 0,02 pour centpar transaction est inclue dans les opérations individuelles. Pour le semestre clôturé le 30 septembre 2011, la commissions’élevait à 321 241 USD (pour l’exercice clôturé au 31 mars 2011 : 750 389 USD, semestre clôturé le 30 septembre 2010 :297 144 USD).Investissement dans d’autres compartiments RussellInvestissement dans Russell Investment Company II plcLes Compartiments peuvent investir dans les compartiments de Russell Investment Company II plc (« RIC II plc »), uneentité également gérée par le Gestionnaire. RIC II plc est organisée sous la forme d’une structure parapluie OPCVM àresponsabilité séparée entre ses fond sous-jacents. L’objectif d’investissement des fonds sous-jacents RIC II plc (danslesquels les Compartiments investissent) consiste à investir dans des titres négociables conformément aux Réglementations et/ ou dans d’autres actifs financiers liquides mentionnés dans les Réglementations émises par la Banque Centrale dans le butde répartir le risque d’investissement. Les titres transférables et/ou les autres actifs financiers liquides mentionnés dans lesRéglementations dans lesquels le Compartiment pourra investir de façon générale, devront être cotés, échangés ou négociéssur un marché réglementé. Une commission de gestion variant entre 0,40 pour cent et 2,30 pour cent de la valeur liquidativesous-jacente s’applique, suivant le compartiment ou la catégorie d’actions de RIC II plc dans lequel (laquelle) un Fondsinvestit.Investissement dans Russell Investment Company III plcLes Compartiments peuvent investir dans les compartiments de Russell Investment Company III plc (« RIC III plc »), uneentité également gérée par le Gestionnaire. RIC III plc est une structure parapluie à responsabilité séparée entre les fondssous-jacents. L’objectif d’investissement des fonds sous-jacents RIC III plc (dans lesquels les Compartiments investissent)est de générer le niveau de revenus courants le plus élevé possible qui soit compatible avec la préservation du capital et desliquidités en investissant dans des instruments de créance et des instruments apparentés à court terme et de haute qualité. Lesliquidités non investies dans le Compartiment sont transférées dans les compartiments RIC III plc sur une base quotidienne lecas échéant, afin d’optimiser les rendements des liquidités détenues. Une commission de gestion de 0,05 à 1,80 pour cent dela valeur liquidative sous-jacente s’applique, en fonction du Compartiment ou la catégorie d’actions de RIC III plc danslequel (laquelle) un Compartiment investit.498 Notes aux états financiers